三一重工近三年财务报表（精选4篇）
三一重工近三年财务报表 第1篇
合并资产负债表
2013 年 12 月 31 日
编制单位：三一重工股份有限公司
项
流动资产： 货币资金 交易性金融资产 应收票据 应收账款 预付款项 应收利息 应收股利 其他应收款 存货
一年内到期的非流动资产 其他流动资产 流动资产合计 非流动资产： 可供出售金融资产 持有至到期投资 长期应收款 长期股权投资 投资性房地产 固定资产 在建工程 工程物资 固定资产清理 无形资产 开发支出 商誉 长期待摊费用 递延所得税资产 其他非流动资产 非流动资产合计 资产总计
七、18
七、16
七、16
七、17
4,813,447 261,057 41,698 17,822 476,945 50,123 24,997,969 63,867,783
4,754,569 158,756 41,178 18,122 183,710 48,975 24,578,253 64,461,400
七、13
七、14
七、15
16,188,798 1,993,689 232,243
14,917,390 3,168,653 682,045
七、11
七、12
145,319 375,496
310,413
七、10
401,332
294,442
七、9
七、7
七、8
1,733,918 9,416,837 71,608 560,516 38,869,814
641,576 39,883,147 1,339,741 10,511,356
七、1
七、2
七、3
七、4
七、5
七、6
6,380,294 344,120 1,065,860 18,727,664 566,586 2,411
9,631,110 80,889 1,706,776 14,974,446 997,253 目
注释
年末数
金额单位：人民币千元
年初数
合并资产负债表(续)
2013 年 12 月 31 日
编制单位：三一重工股份有限公司
项 目
注释
七、21
七、22
七、23
七、24
七、25
七、26
七、27
七、28
七、29
七、30
七、31
年末数
2,423,762 399,048 1,930,201 6,217,813 1,038,779 335,139 521,573 48,934 267,118 3,893,013 876,467 流动负债： 短期借款 交易性金融负债 应付票据 应付账款 预收款项 应付职工薪酬 应交税费 应付利息 应付股利 其他应付款
一年内到期的非流动负债 其他流动负债 流动负债合计 非流动负债： 长期借款 应付债券 长期应付款 专项应付款 预计负债 递延所得税负债 其他非流动负债 非流动负债合计 负债合计 股东权益： 股本 资本公积 减：库存股 专项储备 盈余公积 未分配利润 外币报表折算差额 归属于母公司股东权益合计 少数股东权益 股东权益合计 负债和股东权益总计 法定代表人：梁稳根
主管会计工作负责人： 肖友良
七、39
七、40
七、41
3,479 2,437,083 14,163,967-461,417 23,887,722 1,121,115 25,008,837 63,867,783
2,242,953 13,358,628-178,715 23,019,414 1,594,050 24,613,464 64,461,400
会计机构负责人：刘华
七、37
七、38
7,616,504 128,106
7,593,706 2,842
七、35
七、17
七、36
291,113 297,599 130,512 20,907,099 38,858,946
194,780 501,464 225,006 17,155,275 39,847,936
七、32
七、33
七、34
19,613,992 493,359 80,524
15,692,311 491,681 50,033
17,951,847
22,692,661 5,658,564 279,312 1,628,778 4,192,064 1,885,985 333,010 374,415 75,919 100,000 6,503,028 1,661,586
金额单位：人民币千元
年初数
合并利润表
2013
编制单位：三一重工股份有限公司
项 目
注释
金额单位：人民币千元
本年数 37,327,890
七、42
37,327,890 34,525,806
七、42
七、43
七、44
七、45
七、46
七、47
七、48
七、49
27,552,694 233,027 3,044,347 2,945,451 324,949 425,338 143,151-197,623-3,605 2,747,612
七、50
七、51
846,196 143,401 52,930 3,450,407
七、52
355,555 3,094,852 2,903,595 191,257
上年数 46,830,535 46,830,535 40,755,155 31,963,252 166,806 3,974,131 3,367,239 1,358,481-74,754-139,363 161,374 25,057 6,097,391 1,007,681 224,413 25,247 6,880,659 869,977 6,010,682 5,686,095 324,587
一、营业总收入
其中：营业收入
二、营业总成本
其中：营业成本
营业税金及附加 销售费用 管理费用 财务费用 资产减值损失
加：公允价值变动收益（损失以“－”号填列）
投资收益（损失以“-”号填列）其中：对联营企业和合营企业的投资收益
三、营业利润（亏损以“－”号填列）
加：营业外收入 减：营业外支出
其中：非流动资产处置损失
四、利润总额（亏损总额以“－”号填列）
减：所得税费用
五、净利润（净亏损以“－”号填列）
归属于母公司股东的净利润 少数股东损益
六、每股收益：(一)基本每股收益(二)稀释每股收益
七、其他综合收益
八、综合收益总额
归属于母公司股东的综合收益总额 归属于少数股东的综合收益总额 法定代表人：梁稳根
主管会计工作负责人：肖友良
七、53
七、53
七、54
0.38 元/股 0.38 元/股-345,248 2,749,604 2,558,427 191,177
0.75 元/股 0.75 元/股-56,301 5,954,381 5,632,090 322,291
会计机构负责人：刘华
合并资产负债表
2012 年 12 月 31 日
编制单位：三一重工股份有限公司
项目
流动资产： 货币资金 交易性金融资产 应收票据 应收账款 预付款项 其他应收款 存货 其他流动资产 流动资产合计 非流动资产： 可供出售金融资产 长期股权投资 固定资产 在建工程 工程物资 无形资产 开发支出 商誉 长期待摊费用 递延所得税资产 其他非流动资产 非流动资产合计
资产总计
七、9
七、10
七、11
七、12
七、13
七、14
七、14
七、15
七、16
七、17
294,442 310,413 14,917,390 3,168,653 682,045 4,754,569 158,756 41,178 18,122 183,710 48,975 24,578,253 64,461,400
28,899 10,528,839 3,142,306 1,163,372 2,159,938
912-16,083 182,586
17,522,935 51,306,718
七、1
七、2
七、3
七、4
七、5
七、6
七、7
七、8
9,631,110 80,889 1,706,776 14,974,446 997,253 1,339,741 10,511,356 641,576 39,883,147
10,246,993
20,727 1,050,916 11,304,874 1,977,117 783,861 8,134,409 264,886 33,783,783
注释
年末数
金额单位：人民币千元
年初数
(转下页)
合并资产负债表(续)
2012 年 12 月 31 日
编制单位：三一重工股份有限公司
项目
流动负债： 短期借款 交易性金融负债 应付票据 应付账款 预收款项 应付职工薪酬 应交税费 应付利息 应付股利 其他应付款
一年内到期的非流动负债 流动负债合计 非流动负债： 长期借款 应付债券 长期应付款 预计负债 递延所得税负债 其他非流动负债 非流动负债合计 负债合计 股东权益： 股本 资本公积 盈余公积 未分配利润 外币报表折算差额 归属于母公司股东权益合计 少数股东权益
股东权益合计 负债和股东权益总计
法定代表人：梁稳根
主管会计工作负责人： 肖友良
七、36
七、37
七、38
七、39
7,593,706
2,842 2,242,953 13,358,628(178,715)23,019,414 1,594,050 24,613,464 64,461,400
7,593,706
9,695 1,835,003 10,358,593(134,283)19,662,714 1,090,896 20,753,610 51,306,718
七、31
七、32
七、33
七、34
七、17
七、35
15,692,311 491,681 50,033 194,780 501,464 225,006 17,155,275 39,847,936
6,680,376 490,085
05,108 40,581 105,158 7,421,308 30,553,108
七、20
七、21
七、22
七、23
七、24
七、25
七、26
七、27
七、28
七、29
七、30
5,658,564 279,312 1,628,778 4,192,064 1,885,985 333,010 374,415 75,919 100,000 6,503,028 1,661,586 22,692,661
9,502,134 36,463 2,603,483 4,066,825 892,120 309,398 1,005,722 69,257 100,000 3,084,606 1,461,792 23,131,800
注释
年末数
金额单位：人民币千元
年初数
会计机构负责人：刘华
合并利润表
2012
编制单位：三一重工股份有限公司
项目
一、营业总收入 其中：营业收入
二、营业总成本 其中：营业成本 营业税金及附加 销售费用 管理费用 财务费用 资产减值损失
加：公允价值变动收益（损失以“－”号填列）投资收益（损失以“-”号填列）其中：对联营企业和合营企业的投资收益
三、营业利润（亏损以“－”号填列）加：营业外收入 减：营业外支出
其中：非流动资产处臵损失
四、利润总额（亏损总额以“－”号填列)减：所得税费用
五、净利润（净亏损以“－”号填列）归属于母公司所有者的净利润 少数股东损益
六、每股收益:
(一)基本每股收益（元/股）(二)稀释每股收益（元/股）
七、其他综合收益
八、综合收益总额
归属于母公司所有者的综合收益总额 归属于少数股东的综合收益总额 法定代表人：梁稳根
主管会计工作负责人：肖友良
七、51
七、51
七、52
0.75 0.75(56,301)5,954,381 5,632,090 322,291
会计机构负责人：刘华
金额单位：人民币千元
注释
本年数 46,830,535
七、40
46,830,535 40,755,155
七、40
七、41
七、42
七、43
七、44
七、45
七、46
七、47
31,963,252 166,806 3,974,131 3,367,239 1,358,481(74,754)(139,363)161,374 25,057 6,097,391
七、48
七、49
1,007,681 224,413 25,247 6,880,659
七、50
869,977 6,010,682 5,686,095 324,587
上年数 50,776,301 50,776,301 41,001,672 32,252,231 259,518 4,216,000 3,063,137 807,268 403,518(68,664)141,235 38,119 9,847,200 1,022,072 77,004 32,175 10,792,268 1,430,712 9,361,556 8,648,900 712,656
1.14 1.14(32,458)9,329,098 8,616,146 712,952
合并资产负债表
编制单位：三一重工股份有限公司
资
2011 年 12 月 31 日
2011.12.31金额单位: 人民币元
产 附注
2010.12.31
负债和股东权益流动负债：
附注
2011.12.31
2010.12.31
流动资产：
五、28
五、29
23,131,799,197.39
五、17
五、18
五、19
五、20
五、21五、2
2五、2
3五、2
4五、2
59,502,134,366.28
4,994,435,438.14货币资金
五、110,246,992,702.135,970,395,766.79
短期借款交易性金融资产应收票据应收账款预付款项应收利息应收股利
五、2五、3五、4五、520,727,173.511,050,915,589.76
53,135,444.00
交易性金融负债应付票据应付账款预收款项
36,463,065.702,603,482,769.794,066,823,183.90
206,900.002,276,999,098.664,388,744,405.3
41,113,171,816.495,727,911,696.091,335,359,518.3411,304,874,098.101,977,117,477.97
892,120,056.67309,398,334.311,005,721,944.7
1958,488,521.71313,633,603.42846,215,464.1320,768,943.7
5应付职工薪酬应交税费
五、6
五、7
其他应收款存货 783,860,548.658,134,408,923.31549,513,658.855,687,266,405.07
应付利息应付股利
69,257,425.76100,000,000.00
517,315,000.00一年内到期的非流动资产
其他应付款
五、8
五、26
五、27
3,084,605,830.271,461,792,220.00
2,293,104,400.431,032,344,100.00
其他流动资产 264,886,024.7033,783,782,538.1
3111,269,141.1320,548,023,446.76
一年内到期的非流动负债其他流动负债流动资产合计非流动资产：
五、9
流动负债合计
非流动负债：长期借款应付债券
17,642,255,875.58可供出售金融资产持有至到期投资投资性房地产长期股权投资
6,680,376,342.3
31,212,233,200.80
五、10
490,085,200.09488,560,703.6 328,899,480.6
1197,943,104.5
5长期应付款专项应付款持有至到期投资固定资产在建工程工程物资
10,528,839,338.433,142,305,501.211,163,371,638.3
36,148,382,845.482,166,485,241.91
预计负债
五、30
五、1
4五、31105,107,692.98
87,171,606.4933,082,658.4470,208,534.421,891,256,703.79
五、1
1五、1
2递延所得税负债其他非流动负债
40,580,836.97105,158,280.787,421,308,353.1
5674,915,079.09固定资产清理非流动负债合计
负债合计
股东权益：
五、1 生产性生物资产油气资产无形资产开发支出商誉
30,553,107,550.5419,533,512,579.37
五、1
4五、32 2,159,938,119.59
1,560,099,562.6
1股本
7,593,706,137.00
5,062,470,758.00
912,183.973,557,421.0
5资本公积
五、3
39,694,596.469,694,596.46
16,082,691.3
2减：库存股长期待摊费用
2,178,052.02
盈余公积
五、3
4五、3
51,835,002,955.10
1,371,878,205.365,007,802,883.97
递延所得税资产其他非流动资产非流动资产合计 182,586,147.83150,450,506.68
未分配利润
10,358,593,458.2
4-17,522,935,101.29
外币报表折算差额
10,904,011,813.39
-134,283,367.0919,662,713,779.711,090,896,309.17
-101,529,060.0711,350,317,383.72568,205,297.06
归属于母公司股东权益合计
少数股东权益股东权益合计
20,753,610,088.8851,306,717,639.4
211,918,522,680.7831,452,035,260.15资产总计
梁稳根 51,306,717,639.42
31,452,035,260.15
负债和股东权益总计
法定代表人： 主管会计工作负责人：肖友良 会计机构负责人： 刘华
合
编制单位：三一重工股份有限公司
项
一、营业收入 减：营业成本 营业税金及附加 销售费用 管理费用 财务费用 资产减值损失
加：公允价值变动收益（损失以“-”号填列）投资收益（损失以“-”号填列）其中：对联营企业和合营企业的投资收益
二、营业利润（亏损以“-”号填列）加：营业外收入 减：营业外支出
其中：非流动资产处置损失
三、利润总额（亏损总额以“-”号填列）减：所得税费用
四、净利润（净亏损以“-”号填列）
其中：被合并方在合并前实现的净利润 归属于母公司所有者的净利润 少数股东损益
五、每股收益：
（一）基本每股收益
（二）稀释每股收益
六、其他综合收益
七、综合收益总额
归属于母公司股东的综合收益总额 归属于少数股东的综合收益总额 法定代表人： 梁稳根 目
并 利 润 表
金额单位:
2011 50,776,301,487.57 32,252,231,386.79 259,517,624.48 4,215,999,607.50 3,063,136,998.47 807,268,230.00 403,518,234.63-68,664,436.19 141,234,509.10 38,119,349.48 9,847,199,478.61
人民币元
2011 附注
五、36
五、36
五、37
五、38
五、39
五、40
五、41
五、42
五、43
2010 33,954,939,086.19 21,441,837,544.23 131,236,358.24 3,204,830,452.07 1,921,501,525.37 298,327,253.42 152,954,644.57 50,346,645.31 42,286,007.15 16,424,476.58 6,896,883,960.75 150,816,746.98 109,455,071.54 15,964,759.00 6,938,245,636.19 774,218,140.06 6,164,027,496.13 383,532,147.63
五、44
五、45
1,022,071,666.26 77,004,359.52 32,175,304.61 10,792,266,785.35
五、46
1,430,711,798.57 9,361,554,986.78
8,648,898,948.49 712,656,038.29
5,615,461,622.88 548,565,873.25
五、47
五、47
五、48
1.139 1.139
-32,457,877.96 9,329,097,108.82 8,616,144,641.47 712,952,467.35
0.739 0.739 5,706,558.84 6,169,734,054.97 5,620,036,673.84 549,697,381.13
主管会计工作负责人： 肖友良 会计机构负责人：刘华
三一重工近三年财务报表 第2篇
姓名：段金鸿
班级：会计132班 学号：201012024
目录
一、我国石油化工行业现状分析
（一）国内环境分析
错误！未定义书签。
1．石油产业对外的强依赖性长期存在................错误！未定义书签。2．上下游一体化的产业链奠定石化产品竞争地位......错误！未定义书签。3．寡头垄断的竞争格局将持续......................错误！未定义书签。4．油气价格逐步与国际接轨........................错误！未定义书签。5．石化产品伴生的环保隐患构成潜在威胁............错误！未定义书签。
（二）中石化竞争力分析
错误！未定义书签。
1.油气勘探与生产处于劣势.......................错误！未定义书签。2．拥有炼油化工和销售方面的竞争优势..............错误！未定义书签。3．拥有“走出去”一体化优势......................错误！未定义书签。
二、中国石油化工股份有限公司基本情况
三、中国石化股份有限公司信息
1、公司基本信息公司法定中文名称：中国石油化工股份有限公司.........3
2、公司主营业务介绍...............................................4
四、财务比率分析 4
1、营运能力分析...................................................4
2、盈利能力分析...................................................5
3、长期偿债能力分析...............................................6
4、短期偿债能力分析...............................................7
五、比较分析 错误！未定义书签。
六、结论 错误！未定义书签。
我国石油化工行业现状分析
我国的石油化工行业起始于50 年代，70 年代以后发展较快，建立了一系列大型石油化工厂及一批大型氮肥厂等，乙烯及三大合成材料有了较大增长。中国石油化工行业占工业经济总量的 20%，因而对国民经济非常重要。
近年来，国际市场原油价格的大幅度攀升直接刺激了原油开采行业增速提升，经济效益表现抢眼；但炼油行业则由于成本上涨压力巨大而出现巨额亏损，行业增长陷入困境。国民经济增长形势、国际市场原油价格以及宏观经济政策调整将成为石化行业未来发展主要影响因素，而结构调整将是石化行业长期发展重要内生力量。
中国石油化工股份有限公司基本情况
中国石油化工股份有限公司（以下简称“中国石化”）是一家上中下游一体化、石油石化由中国石油化工主业突出、拥有比较完备销售网络、境内外上市的股份制企业。中国石化的最大股东——中国石油化工集团公司是国家在原中国石化总公司的基础上于1998年重组成立的特大型石油石化企业集团，是国家出资设立的国有公司、国家授权投资的机构和国家控股公司。
中国石化股份有限公司信息
1、公司基本信息公司法定中文名称：中国石油化工股份有限公司
公司法定英文名称：China Petroleum & Chemical Corporation 公司法定代表人：苏树林
公司注册地址：北京市朝阳区朝阳门北大街 22 号 公司股票上市交易所：上海证券交易所
股票简称：中国石化 股票代码：600028
2、公司主营业务介绍
中国石油化工股份有限公司主营业务包括：石油、天然气勘探、开采、储存、管道运输、陆路运输、水路运输、销售；石油炼制；汽油、煤油、柴油的批发业务及零售（限分支机构经营）业务；润滑 油、液化气、燃料油、溶剂油、沥青销售；乙烯、丙烯、丁二烯、石脑油、重 油、乙二醇、精对苯二甲酸、乙内酰胺、涤纶、腈纶、橡胶及其他石油化工原料 和产品生产、销售、储存、陆路运输、水路运输；化肥生产；电力生产；日用百货便利店经营；定型包装食品、零售卷烟、汽车装饰用品（限分支机构经营）、汽车清洗服务；石油石化机器、设备制造、监造、安装；石油石化原辅材料、设备及零件的采购、销售；技术及信息、替代能源产品研究、开发、应用、咨询服务；自营和代理各类商品和技术进出口（国家限定公司经营或禁止进出口商品和技术除外）；承包境外机电、石化行业工程和境内国际招标工程；上述境外工程所需的设备材料出口；对外派遣实施上述境外工程所需的劳务人员。主要产品包括各类石化产品,包括中间石化产品、合成树脂、合成纤维单体及聚的合物、合成纤维、合成橡胶和化肥。
财务比率分析
1、营运能力分析
应收帐款周转率和周转天数：表示公司从获得应收账款的权利到收回款，应收帐款周转率和周转天数的项、变成现金所需要的时间。应收帐款周转率越高越好。它表明公司收账的速度快，平均收账期短，坏帐损失少，过多的资产流动快，偿债能力强。与之相对应，应收账款周转天数则是越短越好。周转率越高，周转天数越短，说明应收账款收回越快。如果比较慢，说明企业的资金呆滞在应收账款上，影响资金的获取能力。中国石化的2012年的应收账款周转率适中，说明作为打一个大的知名国企，它的变现速度与管理效率都是比较强。13年应收账款周转率有所提高，周转天数相应降低，这说明中国石化收账速度有所提高，短
期偿债能力增强，管理效率也有所提高，这其中有中国石化自身因素，也有13年国际市场原油价格大幅度攀升直接刺激了原油开采行业增速提升这一外部因素。14年，其周转率较13年下降不少，虽然比12年有所提高，这说明中国石化变现速度下降，收账能力有所减弱，资产流动性减弱，偿债能力下降，同样，除了中国石化自身内部因素以外，这也归因于全球经济危机对整个石油行业的影响。存货周转率和周转天数：存货周转率和周转天数存货周转率和周转天数反映存货转化为现金或应收账款能力，是衡量企业生产经营各个环节中存货运营效率的一个综合性指标，存货周转速度越快，存货的占用水平越低，变现能力越强。中国石化12年的存货周转率一般，存货占用水平有些偏高，变现能力不够强。13年较12年相比，存货周转率有所提升，变现速度加快，资产占用率下降，这有利于提升中国石化的偿债能力与获利能力。14年，形式不容乐观，中国石化的存货周转率大幅下降，应该加强存货的管理，在保证生产连续性的前提下，尽可能减少存货占用经营资金，提高资金使用效率。流动资产周转率和周转天数：周转次数越 流动资产周转率和周转天数 是企业流动资产周转速度的指标多，周转天数越短，表明以相同的流动资产完成的周转额越多，流动资产利用效果越好，资产在经历生产和小受各阶段所占用的时间越短。12年，中国石化流动资产周转率较高，说明资产利用效果较好。13年较12年流动资产周转率有所提高，资产的周转速度更快，企业会相对节约流动资产，等于相对扩大资产投入，增强企业盈利能力。14年，流动资产周转率下降，但依然维持在较高水平，依然能保持其流动资产的较好利用。总资产周转率：是指企业在一定时期主营业务收入净额同平均资产总额 总资产周转率的比率，体现了企业经营期间全部资产从投入到产出的流转速度，反映了企业全部资产的管理质量和利用效率。总资产的周转速度越快，销售能力越强，资产利用效率越高。12年中国石化的资产周转速度低于行业的平均水平，说明销售能力与资金利用率不足，13年较12年有所好转，但是14年，总资产利用率又出现下降情况，应该进一步采取措施，加速资产的周转，增加利润。
2、盈利能力分析
每股收益：它是测定股票投资价值的重要指标之一，是分析每股价值的一个基础性指标，是综合反映公司获利能力的重要指标，是公司某一时期净收益与股
份数的比率。12年，中国石化每股收益较高，说明公司获利能力较强，而在13年，虽然依然高于行业平均水平，但是对比12年，每股收益大幅下降，这也许是受到国际油价走高的影响。14年，每股收益又大幅回升。资产净利率：指标反映的是公司运用全部资产所获得利润的水平，即公司每占用1元的资产平均能获得多少元的利润。该指标越高，表明公司投入产出水平越高，资产运营越有效，成本费用的控制水平越高。12年，中国石化资产净利率较高，表明资产的利用效率较高。13年，资产净利率较12年相比大幅下跌，这说明公司的获利能力下降，反观13年利润表可知，当年营业成本较高，因而利润较低。14年，资产净利率有所上升。销售净利率：指企业实现净利润与销售收入的对比关系，用以衡量企业在一定时期的销售收入获取的能力。该指标费用能够取得多少营业利润。12年，中国石化销售净利率较高，表明当年销售利润比较可观。13年，销售净利率较12年大幅度降低，这说明公司销售利润较低，这与13年成本较高而销售额却变化不大有很大关系。14年，销售净利率有所上升。资产报酬率：指企业一定时期内息税前利润与资产平均总额的比率。用以评价企业运用全部资产的总体获利能力，是评价企业资产运营效益的 重要指标。总资产报酬率越高，表明资产利用效率越高，说明企业在增加收入、节约资金使用等方面取得了良好的效果，企业投入产出的水平越好，企业的资产运营越有效。12年到14年，中国石化的资本报酬率虽然有一定起伏，但是总体都能保持比较高的水平，说明还是拥有比较稳定且较高水平的营运能力。
3、长期偿债能力分析
利息支付倍数利息支付倍数：指企业经营业务收益与利息费用的比率，用以衡量偿付 借款利息的能力，也叫利息保障倍数，它反映获利能力对偿债偿付的保证 程度。利息支付倍数越高，企业长期偿债能力越强。从总体上看，3年来中国石化的利息支付倍数都比较高，说明中国石化在偿债方面有一定的能力。但是也可以看出倍数波动变化相当大，13年出现很大幅度下滑，虽然14年再次回升，但也应有所警示。股东权益比率：指股东权益与资产总额的比率，该比率反映企业资产中有多少是所有者投入的。股东权益比率应当适中，如果权益比率过小，表明企业过度负债，容易削弱公司抵御外部冲击的能力，而权益比率过大，意味着企业没有积极地利用财务杠杆作用来扩大经营规模。从总体上看，3 年来
中国石化的股东权益比率都维持在45%左右，说明公司在积极利用其他资金的同时，也注意负债比重的控制，但是整体上看有些偏低。产权比率： 指负债总额与股东权益总额的比率，也称负债股权比率。三年来，产权比率：中国石化的产权比率逐年递减，说明负债在不断减少。资产负债率：是负债总额除以资产总额的百分比，也就是负债总额与资产总额的比例关系。资产负债率反映在总资产中有多大比例是通过借债来筹资的，也可以衡量企业在清算时保护债权人利益的程度。中国石化3年来的资产负债率基本持平，稍高于行业平均水平，说明其偿还债务存在一定风险，资本机构不是很安全。
4、短期偿债能力分析
流动比率(%)流动比率：指流动资产对流动负债的比率，用来衡量企业流动资产在短 期债务到期以前，可以变为现金用于偿还负债的能力。流动比率反映了企 业资产中比较容易变现的流动资产对流动负债的保障情况，一般生产企业 合理的最低流动比率为2，石油行业的平均值也2到4之间变动，而中国石化的流动比率一直在1以下，非常的低，说明其短期偿债能力很差，难以如期偿还短期债务。速动比率：是指速动资产对流动负债的比率。它是衡量企业流动资产 中可以立即变现用于偿还流动负债的能力。3 年来，中国石化的速动比率在 逐年降低，并且一直远远低于行业平均水平，短期偿债能力不足，短期债 权人对该公司的短期偿债能力表示担忧。
结论
三一重工近三年财务报表 第3篇
一、财务报表列报的发展
IASB与FASB等会计准则制定机构很早就开始致力于报表列报的改进。2004年4月IASB和FASB启动了联合项目“财务报表列报”;2008年10月16日IASB和FASB联合发布《讨论稿———关于财务报表列报的初步观点》 (简称《讨论稿》) 对财务报表的列报进行了大胆的改革, 将财务报表项目按经营活动、投资活动和融资活动进行分类。
财务报表的列报问题一直是理论界与实务界关注的焦点。温青山等 (2009) 从财务分析的视角, 对改进财务报表列报效果进行了研究, 认为目前要将《讨论稿》上升到会计准则那样具有权威性可能性不大。但企业集团在进行内部财务分析时可以借鉴。中国注册会计师协会自2007年起在注册会计师考试用教材中引入了“改进的财务分析体系”, 并从财务分析的角度将通用的财务报表按照企业活动的性质 (经营性、金融性活动) 调整为管理用财务报表。
IASB和FASB虽然在《讨论稿》中就如何改进财务报表列报问题初步达成了一致意见, 但用《讨论稿》取代现行报表体系条件还不成熟。许多学者也都多角度地论述了《讨论稿》的利弊, 大都认为IASB和FASB关于财务报表分类列报法是管理层法, 赋予了管理层决定会计信息对外披露的内容和方式的权力, 但这样会降低会计的稳健性, 增加信息的不对称性等。不过, 笔者认为, 从提高财务信息质量、加强公司内部管理的角度对这一研究成果加以应用, 还是可行的。
二、改进的财务报表及财务分析
(一) 改进的财务报表调整过程
《讨论稿》中关于改进的财务报表体系不再以会计要素为基础进行列报, 而是以企业的活动性质 (经营性、投资性、融资性活动) 为基础进行列报。报表项目按活动性质进行分类, 许多学者都做过相关探讨, 斯蒂芬·H.佩因曼就曾将以获取利息、股利或市价上涨为回报的投资活动和债务融资等归为金融活动, 将报表项目区分为经营活动与金融活动两类。
本文从信息质量的角度将现行财务报表 (这里主要讨论资产负债表和利润表) 按企业经营性活动和金融性活动调整为改进的经营活动和金融活动进行列报, 即将经营活动和金融活动进行区分和细分后再反映到资产负债表和利润表上。经营活动是指企业产品或劳务的购销、生产及经营性投资等最终以获取利润为目的的经济活动事项;而金融活动主要是指企业以获取利息或少付利息为目的的投资、筹资活动。
根据以上界定, 将资产负债表中资产区分为经营性资产和金融性资产, 将负债区分为经营性负债和金融性负债;将利润表中的损益区分为经营活动损益和金融活动损益。以下分别就报表的调整过程进行简要说明。
1. 资产负债表。
改进的资产负债表要求按企业经济活动的性质将企业的资产分为经营性资产和金融性资产;将企业的负债分为经营性负债和金融性负债。然后根据净经营资产=经营资产-经营负债;净金融负债=金融负债-金融资产;净经营资产=净金融负债+股东权益, 将现行资产负债表调整为改进的资产负债表, 将现行报表中的一些特殊项目界定为改进的报表中的项目。以下就个别项目分别予以阐析:
(1) 货币资金。企业的货币资金从报表上看是金融资产还是经营资产, 企业外部人员根本无从知晓, 甚至有时连企业内部的人员都不能分清楚。笔者提议在列报财务报表时, 编制人员应根据相关资料或具体情况分别注明货币资金中作为金融资产或经营资产的金额或比例, 或在附注中详细说明。
(2) 应收项目。一般来说, 应收项目是由经营活动形成的, 属于经营性资产。但根据形成的实质, 应收利息、短期权益性投资形成的应收股利及带息的应收票据都属于与金融活动有关的资产, 即金融性资产。
(3) 投资项目。长期权益性投资是对其他企业经营活动的投资, 所以属于经营性资产;而短期权益性投资及债务投资, 如, 交易性金融资产、可供出售金融资产、持有至到期投资等, 都属于金融性资产。
(4) 其他资产。通用报表中列报的其他资产, 编报时应注明其性质或在附注中予以详细说明。递延所得税资产由经营活动引起, 属于经营性资产。
(5) 应付项目。大多数应付项目都是经营活动形成的, 属于经营性资产。但应付利息、短期带息应付票据、优先股及优先股息、融资租赁形成的长期应付款等与融资活动有关的负债, 属于金融性负债。
(6) 其他负债。现行报表中的大部分负债是金融性的, 容易识别, 包括短期借款、一年内到期的长期负债、长期借款、应付债券等。其他负债, 到底是经营性负债还是金融性负债, 报表编制人员要在附注中详细说明, 以供报表使用者查阅。递延所得税负债由经营活动引起, 应该属于经营性负债。
2. 利润表。
改进的利润表也按经营活动损益和金融活动损益予以区分。经营性损益和金融性损益的划分, 应该与资产负债表上经营性资产和金融性资产的划分相对应。以下就个别特殊项目作简要说明:
(1) 财务费用。现行报表中财务费用包括利息支出 (减利息收入) 、汇兑损益及相关手续费、现金折扣等。由于与经营活动有关的部分特别少, 所以可将现行报表中财务费用全部作为金融活动损益。
(2) 其他损益项目。现行报表中公允价值变动损益、投资收益、资产减值损失等项目应该根据相关活动的性质区分是经营活动损益还是金融活动损益, 具体来源要求报表编制者在附注中予以详细说明。
(3) 所得税的分摊。改进报表中相关的所得税也要按经营性损益和金融性损益分摊。企业有特殊税率的债务应该在附注中予以说明, 如国债收益免税等。其他可用简化的方法处理, 即以实际负担的所得税费用除以利润总额, 可以得到企业实际负担的平均所得税率, 据此再分别计算经营活动与金融活动实际负担的所得税额。
改进的财务报表区分了经营性活动和金融性活动, 列报的项目更具针对性, 能够向报表使用者传达质量更高的财务信息, 符合报表列报的目标———决策有用性。报表使用者可以根据这一模式对现行报表进行调整, 编制出改进的财务报表;报表编制者可以有意识地区分经营性活动和金融性活动进行列报和说明, 以满足报表使用者的调整要求。基于改进财务报表的财务分析应该能够提供更丰富的信息含量, 这一点我们可以通过两种列报体系下的财务分析进行比较验证。
(二) 财务分析体系
财务分析以企业财务报表相关的资料为主要依据, 对企业财务活动的过程进行研究和评价, 以分析企业在生产经营过程中的得失、财务状况及发展趋势, 为改进财务管理工作及为未来进行经济决策提供重要的财务信息。这里主要应用杜邦财务分析法, 通过将使用传统杜邦分析法对现行报表进行的分析与使用改进的财务分析法对改进报表进行的分析相比较, 可以使报表编制者知道需要详细说明和披露的关键点, 使报表使用人能够清晰地获得更有价值、更利于做出正确决策的高质量信息。两种分析体系都以权益净利率为核心指标, 通过因素分解, 逐层分析企业经营中的优劣势。以下本文简要说明两种分析体系的核心公式及主要计算指标。
1. 传统的杜邦分析法。核心公式:权益净利率=销售净利率×总资产周转率×权益乘数。
传统的杜邦分析法主要通过财务比率之间的内在联系, 对企业的财务状况和经营成果进行综合评价。该体系以权益净利率为龙头, 以总资产净利率和权益乘数为核心, 重点揭示企业的获利能力及权益乘数对权益净利率的影响。而核心比率分解出来的销售净利率和总资产周转率, 反映了企业的经营战略;分解出来的财务杠杆则反映了企业的财务政策。但根据现行报表进行的传统杜邦分析法存在以下问题: (1) 没有区分经营性活动损益和金融性活动损益; (2) 没有区分经营性负债和金融性负债; (3) 计算指标中“总资产”和“净利润”不匹配。可见, 传统杜邦分析法存在明显的缺陷。
2. 改进的财务分析法。核心公式:权益净利率=净经营资产利润率+ (净经营资产利润率-税后利息率) ×净财务杠杆。
基于改进财务报表应用的改进财务分析法, 是针对传统杜邦分析法的缺陷重新设计的财务分析体系。其将企业的活动区分为经营性活动和金融性活动, 以净经营资产利润率、税后利息率和净财务杠杆为核心比率, 能够更准确具体地反映企业的经营效率和财务政策对企业权益净利率的影响。
两种分析方法所得到的权益净利率基本上相同, 关键是中间比率的构成体系完全不同。应用传统的杜邦体系进行分析, 相对较为概括, 不便于报表使用者发现不同性质的经济活动对股权收益的影响。而应用改进的财务分析法, 能够更深刻地从经营效率和财务政策两方面来分解权益净利率, 有助于报表使用者计算一些信息含量更高的财务指标, 更有效地进行估值分析, 以发现企业经营中的优势和劣势。
三、实例分析
本文以三一重工2006～2009年的财务报表为例, 对改进的财务报表的应用效果进行比较说明。
三一集团的核心企业三一重工于2003年7月3日上市, 是中国股权分置改革首家试点成功并实现全流通的企业。它属于以工程为主体的机械装备制造型企业, 目前已全面进入工程机械制造领域。本文以三一重工为例具有相当的代表性, 案例数据来源于其最近几年公开披露的年度财务报表。
1.关于调整的财务报表的编制。按照上文阐述的原则和方法, 编制的调整报表如下:
单位:百万元
单位:百万元
注: (1) 税前利息费用包括利息的收支及与金融性活动有关的公允价值变动损益、投资收益、资产减值损失等 (正负相抵) 。 (2) 经营活动所得税费用=税前经营利润×实际所得税税率;金融活动所得税费用=税前利息费用×实际所得税税率;实际所得税税率=实际所得税费用÷利润总额。
2.指标的计算与分析。
(1) 传统的杜邦分析法和改进财务报表分析法指标计算结果见表5和表6。由表5和表6可以看出, 两种分析体系下的权益净利率基本上相同。不同点在于中间的分析过程。
首先, 表5中不同年度的销售净利率差异很大, 其中2008年与2007年相比, 差异超过10%, 与事实严重不符, 主要原因是这里的“净利润”不只是经营活动的结果。在表6中相应地区分为经营活动的净利润后, 各年的净经营利润率比较接近, 最大的差异也不超过4%。其次, 表6中的净经营资产周转率相对都高于表5中的总资产周转率, 同样净经营资产利润率也相对高于总资产利润率, 这主要是剔除了金融活动的资产和负债后, 计算的财务比率信息含量更高。
(2) 表5中2006～2009年权益乘数都在2左右, 看不出企业财务政策有什么大的变化, 至于财务政策的效果就更不用说了。而在表6中通过对金融活动的分析, 很容易比较财务政策的效果:其中2006年和2007年财务运作为企业带来了正的收益, 2007年的财务收益率超过12%;2008年公司为扩大生产经营增加了金融负债规模, 使得税后利息率接近9%, 但仍低于净经营资产利润率, 为股东权益带来将近6%的增长。
关于经营活动与金融活动对股东权益增长的贡献大小, 可以通过下图进行比较:
由上图可以清晰地比较经营活动和金融活动对权益净利率的贡献。2007年权益净利率高达37.89%, 其中除了经营活动带来较高的增长, 金融活动带来的权益收益率高达17.73%。改进的财务分析的核心公式告诉我们, 只要净经营资产利润率大于税后利息率就可以适当增加金融负债、提高净财务杠杆、扩大经营差异率, 从而在经营活动带来收益的基础上, 通过金融活动提高企业的净利润, 以增加股东的净收益。
四、关于现行报表改进列报的进一步分析
财务报表是会计信息的主要载体, 财务报表改革的指导思想和根本目的都是提高财务报表信息质量, 因此改进列报后的会计信息质量如何, 可以作为检验列报方式改进效果的评价依据。同时, 又可以通过改进的财务分析的需要, 来加强和完善财务报表的列报。以下从两方面来加以说明:
1.报表列报层面。现行报表列报的内在体系比较松散, 缺乏一致的逻辑性。改进财务报表列报的信息具有一致性, 不同报表间的关系是内在一致的。近些年我国企业会计准则在划分经营性项目和金融性项目方面也做出了许多改进, 报表编制者在报表编制过程中, 应该有意识地就经营性项目和金融性项目进行详细列报和说明, 同时适当注意到现行报表和改进报表调整中所涉及相关项目的披露和说明, 使报表使用者很容易获得完整准确的数据, 从而既提高现行报表的实用性又提高财务信息的决策有用性。
2.财务分析层面。财务分析主要是以财务报表为基础, 使用专门的方法对报表提供的财务信息进行评价。这里, 根据改进的财务分析的需要, 对现行财务报表列报进行了调整和改进, 因此报表编制者应该从改进的财务分析的角度, 区分经营活动和金融活动, 对现行财务报表的相关项目进行详细披露和说明, 以更好地满足报表使用者对现行财务报表调整和分析的要求, 进而提高报表的决策有用性。
五、结论
本文通过对现行财务报表和改进的财务报表的调整过程进行分析, 应用IASB和FASB关于改进财务报表列报的研究成果, 提出现行报表列报时可以改进的方面。研究结果表明, 完全可以在现行财务报表体系下, 将财务活动区分为经营性活动和金融性活动进行说明和披露, 改进现行财务报表的列报, 从而最大限度地满足报表使用者进行财务分析的要求。这样, 在不改变现行报表列报体系的前提下, 既提高了财务报表的信息含量和质量, 又提高了财务报表的决策有用性。
摘要：本文以提高财务信息质量为目标, 试图对IASB和FASB关于改进报表列报的研究成果加以应用, 并以三一重工为例, 来说明改进现行财务报表的调整过程, 以提高现行财务报表的决策有用性, 最大限度地满足报表使用者的要求。
关键词：财务报表列报,财务分析,决策有用性
参考文献
[1].温青山, 何涛, 姚淑瑜.基于财务分析视角的改进财务报表列报效果研究——来自中石油和中石化的实例检验.会计研究, 2009;10
[2].中国注册会计师协会编.2010年度注册会计师全国统一考试辅导教材——财务成本管理.北京:中国财政经济出版社, 2010
[3].斯蒂芬.H.佩因曼著.刘力, 陆正飞译.财务报表分析与证券定价.北京:中国财政经济出版社, 2005
三一重工近三年财务报表 第4篇
在政府出台了八项规定后又相继出台了六项禁令和反四风,严格遏制公款消费,导致高端餐饮业的业绩出现明显的下滑。文章以全聚德近3年的财务报表为例,从企业的盈利能力指标、营运能力指标和偿债能力指标3方面进行分析。从2011-2012年企业的销售净利润和主营业务收入都是明显增加的,但在2013年,这些指标都有了明显的下降,呈现先升后降的趋势;不仅盈利能力指标是这样的趋势,营运能力指标中的应收账款周转率和偿债能力指标中的流动负债率、速动比率、资产负债率等也呈现这样的趋势。根据这样的趋势,我个人提出了“聚德弧线”这一名词,因为就全聚德这3年的趋势就是呈现一个弧线的形状。下面主要就以上盈利能力、营运能力、偿债能力的典型变化明显的指标进行分析。
1盈利能力指标(净利润下降)
1.1主营业务收入下降
1.1.1H7N9禽流感疫情影响
2013年3月底,上海、安徽两地率先发现了禽流感;4月4日,国家禽流感参考实验室从上海市送检的松江区沪淮农副产品批发市场鸽子样品中检测到H7N9禽流感病毒后,上海相关部门紧急进行处置,5日即关闭沪淮农副产品批发市场活禽交易区,并将交易区内所有2万多只活禽进行无害化处理。随后, 南京也宣布暂停所有活禽交易市场,紧接着各地纷纷暂停活禽交易。公司2013年实现营业收入同比下降5.64%。
1.1.2高端业务减少
2013年12月8日,中共中央办公厅、国务院办公厅印发了《党政机关国内公务接待管理规定》,并发出通知,要求各地区各部门遵照执行。该《规定》的第一、二、十、十三条明确规定: 接待对象应当按照规定标准自行用餐。确因工作需要,接待单位可以安排工作餐一次,并严格控制陪餐人数。接待对象在10人以内的,陪餐人数不得超过3人;超过10人的,不得超过接待对象人数的1/3。工作餐应当供应家常菜,不得提供鱼翅、燕窝等高档菜肴和用野生保护动物制作的菜肴,不得提供香烟和高档酒水,不得使用私人会所、高消费餐饮场所。
1.2营业外支出增加
营业外支出较上期增加1051.17%。原因在于为提高公司控股子公司新疆全聚德的持续性经营能力,增加有效收益,新疆全聚德提前解除与君邦公司签署的房屋租赁协议,原新疆全聚德乌鲁木齐天山大饭店476名员工由君邦公司全部接收,新疆全聚德支付君邦公司人民币1017万元的员工安置补偿。
2营运能力指标
2.1应收账款周转率下降
由于公司之子公司仿膳食品公司期末应收款增加,从而导致了企业的应收账款周转率下降,从另一方面说明营运资金过多呆滞在应收账款上,影响正常资金周转及偿债能力。
2.2存货周转率增加
由于禽流感导致销售成本增加,从而导致了存货周转率在2013年上升。
3偿债能力指标
3.1流动资产的减少
(1)其他流动资产期末余额为500.38万元,较去年相比减少4.15%。主要是由于全聚德公司子公司新疆全聚德购买交通银行保本浮动收益型理财产品到期赎回所致。
( 2 )存货的减少 。
3.2流动负债的增加
(1)应付账款所占资产比重增加,为5.77%,同比增长1.38%, 从而使得流动负债增加,主要是由于全聚德公司北京地区的门店与供应商结账政策变化,结账期由1个月改为3个月 。
(2)应付职工薪酬所占比重增加,为2.66%,同比增长0.49%。 主要是由于全聚德公司计提2013年度年终奖尚未支付所致。
3.3债务权益率下降
(1)由于全聚德公司发行股票,使得权益性资本增加,从而使得债务权益率下降。
(2)长期借款同比2012年年末相比减少1.64%,主要由于本年重分类至1年内到期的长期借款2200万元所致。
3.4资产负债率下降
(1)在建工程期末余额为12307.65万元,较期初增加43771.09%,主要是由于上海全聚德餐饮管理有限公司购置房产所致。
(2)预付账款期末1250.79万元,较期初增加26.42%,主要是由于新疆全聚德根据协议约定预付房租增加所致。
(3)应收账款期末4208.89万元,较期初增加17.19%,主要是由于全聚德公司之子公司仿膳食品公司期末应收货款增加所致。
由以上的分析再次证实了本文所提出的“聚德弧线”,国家颁布的相关政策对公司业绩是略有影响,目前全聚德公司正在从客源结构、销售策略、菜品置换、服务转型等各方面研究制定符合市场未来消费需求的措施,通过积极转型来适应未来市场的变化。
4高端餐饮业的未来发展建议
4.1加强监督和检查,做安全食品
“民以食为天,食以安为先”。近几年许多企业为了牟取高利润,而利用低劣的材料加工食品,严重危害了消费者的健康, 像地沟油事件等,作为一名有远见的领导者,应该眼光放长远点,不能只图眼前利益,因此企业要加强企业内部管理,要加强监督和检查力度和范围,力保每个生产环节都符合国家卫生标准,企业应建立食品安全管理制度并配备专职的食品安全管理人员,组织从业人员参加食品安全培训,学习食品安全的相关法律法规及一些标准,让消费者吃的开心、吃的放心。
4.2产业结构多样化
受中央“三公消费”控制影响,国家厉行勤俭节约,全面贯彻落实党中央的反腐倡廉行动,导致公司餐饮企业政务宴请和高端接待业务有所减少,高端接待业务有所减少,企业可以相应调整产业结构多样化,寻找与本企业正餐业态稍微错位,互补性强并具有协同效应的收购对象,如团餐、食品工业或休闲餐等企业,筹划多业态发展。企业应从品牌战略、自主创新、信息化经营管理、绿色低碳等4个层面加速企业的转型和自我升级改造, 不断提高竞争力,从而实现从传统走向现代,从经营机会走向经营能力,促进市场规模和主业能力的协调进步和均衡提升,实现可持续发展。另外企业还可以与相关的教学机构合作,培养更多的管理型人才和服务型人才。
4.3发展物流和网络代理
随着中国社会主义市场经济体系建立、世界经济一体化进程的加快和科学技术的迅速发展,物流产业成为了新兴的产业,目前很多在市场上有竞争地位的企业都在扩大发展自己企业的物流产业,将现代物流理念和先进的物流模式引入到企业内部。企业的目标就是实现利润最大化,因此降低生产成本是每个企业考虑的首要问题。现在是信息化的时代,建立全国的物流体系是各大企业进几年的目标,马云说过,谁能拿下物流, 谁就是未来市场的老大。我们认为企业可以学习洋快餐,利用 “第三方物流”,实现资源利用的最大化。除此之外,企业还可以进一步扩大网络代理,利用网络,降低成本,从而实现利润最大化。现在是经济迅速发展的时代,人们热衷于网上的购物与各种消费,企业也可以成立自己的物流公司,将自己的产品送到消费者的手中。
4.4提供优质的服务