招商证券实习报告2020（精选8篇）
招商证券实习报告2020 第1篇
招商证券实习报告 5 篇
招商证券实习报告 1
一、实习公司介绍
招商证券与中国资本市场一起成长壮大，创建于 1991 年。公司是在招商银行证券业务部的基础上发展壮大起来的，十多年来，经过了三次大的历史性飞跃：1994 年 4 月，招商银行证券业务部改制为具有独立法人资格的招商银行的全资子公司----招银证券公司，注册资本1。5 亿人民币,实现了第一次飞跃。1998 年 10 月，公司成为首家经中国证鉴会批准改制增资的证券公司，并更名为“国通证券有限责任公司”，实现了第二次飞跃。新千年伊始，公司再次增资扩股，资本金增至 22 亿元人民币，并被中国证鉴会核准为综合类券商。2001 年，公司致力于现代化企业制度建设，完成了股份制改造，资本金为 24 亿元。2002 年 7 月，为谋求国际化之路，公司更名为招商证券股份有限公司，实现了第三次飞跃。2004 年 12 月，公司获得创新试点券商资格。经过十多年的创业发展，各项业务和综合实力均进入国内十强。
招商证券以“敦行致远”为核心价值观，以风险控制为前提，扎实建好技术支持平台和业务开发平台，先做强，再做大，力争通过卓有成效的服务创新、产品创新、技术创新，推动中国证券市场的进步。秉承百年招商“爱国、自强、开拓、诚信”的精神，努力将自身建设为现代化的金融企业，成为中国券商的民族精品。创业十余年，公司坚持合规、守法经营，构建稳健的业务组合，促使公司长期健康、稳定持续的发展，围绕券商金融服务中介的本质属性，不断提高服务的专业化水平，树立起了“规范经营、创新发展、高速成长”的市场形象。截至 2004 年末，公司总资产逾 57 亿元，净资产逾 17 亿元，净资本 14.2 亿元，资产质量良好。
二、实习时间和地点
2006，7.10—8.4
招商证券武汉中北路营业部(武汉市武昌中北路 158 号帅府商通大厦)
三、实习目标和方式
目标:(一)根据学校统一集中实习的安排,完成大三暑期的专业实习
(二)了解证券公司的组织结构和日常业务流程,进一步深化对证券市场的认识
(三)能把课本上学到的相关知识和具体实践结合起来,并能够分析和处理一些基本问题
方式: 以五人为一小组,分别进入各个证券公司,由公司作具体的安排
小组成员:肖铭彬,吴帆,沈星星,莫璐蔓,我四、实习内容
(一)了解招商证券概况
1.招商证券的发展历程及其在中国证券业中的地位
2.招商证券的企业文化：“敦行致远”;招商证券标志含义
3.中北路营业部的内部设置，下设客户部、清算部、财务部、电脑部四个部门。客户部的工作包括接待客户，提供咨询服务;清算部工作包括柜台业务及其产生的相关客户资料管理，营业部每天发生的资金、股票进出清算;财务部负责会计核算;电脑部则负责管理和维护数据。
招商证券实习报告 2
班级：06 级 2 班 专业：经济学
姓名：__
学号：085 号
实习地点：招商证券公司成都西一环路营业部
实习时间：2009.7——2009.9
主要工作：客户部工作
实践是检验真理的惟一标准。在课堂上，我们学习了很多理论知识，但是如果我们在实际当中不能灵活运用，那就等于没有学。实习就是将我们在课堂上学的理论知识运用到实战中。作为一名即将毕业的大学本科生，我立即投入到了对本人所学专业实践操作的实习中，进入招商证券公司成都西一环路营业部学习和实习。在这里两个月的实习生活中，自然是收获颇丰，不仅对证券公司的日常工作流程有了大体的了解，更重要的是结识了一批有多年证券从业经验的专业人士。在与长辈和同龄人的交流中，我对于证券行业的认识实现了从理论到实践的飞跃。在此我非常感谢给我这个实习机会的张总以及共事过的同龄人徐姐、鲁哥、喻姐、桂喜、东明、文娜等人，他们在证券公司每日的工作教给我许多简单而深刻的道理，在他们的言行和工作态度中显露了他们多年从业经验在这一行的老到和熟悉，从他们身上不止是学到了很多专业知识，更多的是学到了许多待人处世的道理。并且在两个星期的新人培训中更是学到了许多的专业知识，在和许多资深的老师交流学习中，彻底的把理论和实践结为一体，其体验更为深刻。再次感谢这两个月里所有和我相识的人们，认识你们是我一生的财富，你们教会我的东西必将使我终身受益。
招商证券与中国资本市场一起成长壮大，创建于 1991 年，迄今已经走过了十一年的发展之路。公司是在招商银行证券业务部的基础上发展壮大起来的，十多年来，经过了三次大的历史性飞跃：1994 年，经中国人民银行批准，由证券业务部改为招商银行全资的专业性证券公司--招银证券公司;1998 年，按照国家关于银行、证券分业经营的规定，经中国证券监督管理委员会核准，实施改制增资，由招商银行的全资公司变为由 13 家股东组成的有限责任公司，资本金由 1.5 亿元增至 8 亿元，实收资本 13.2 亿元，并正式更名为国通证券有限责任公司;为顺应中国证券市场的大发展，1999 年 10 月，公司又进行了第二次增资扩股，资本金增至 22 亿元，股东增至 15 家;2001 年底，公司完成股份制改造，为上市奠定了基础。十多年来，广大招商证券人奋力拼搏，锐意创新，在证券公司中形成了较为明显的比较优势。
公司的电子化技术一直同业。1997 年，公司与招商银行合作，在业内率先推出了一卡通证券保证金转帐业务。1999 年，公司推出了中国证券业第一张多功能卡——招商证券牛卡，实现了各营业部之间证券的通买通卖、24 小时电话委托咨询、多家银证自助转帐。2000 年初，公司推出了支持网上交易的证券专业网站——招商证券牛网，并获得国内首批网上证券交易资格。2000 年 8 月，在深圳举行的“第一届中国国际互联网网站展览会”上，“牛网”荣获“网站”和“现场活动奖”;同年 11 月，在《证券时报》举办的全国股民评选证券类网站活动中，牛网又荣获“中国优秀证券网站奖”。公司率先使用小型计算机，实施全公司集中清算及集中交易。2001 年 7 月，公司又推出了业内第一个多媒体客户服务中心——证券 e号通。
2009 年 7 月至 9 月期间，我在招商证券公司成都西一环路营业部实习。这是我第一次正式与社会接轨踏上工作岗位，开始与以往完全不一样的生活。每天在规定的时间上下班，上班期间要认真准时地完成自己的工作任务，不能草率敷衍了事。每天 8 点不到就得起床去挤公交车，就算再炎热再差的天气，只要不是周末，都得去上班，我们必须克制自己，不能随心所欲地不想上班就不去。每日重复单调繁琐的工作，时间久了容易厌倦，但是工作简单也不能马虎，你一个小小的错误可能会给公司带来巨大的麻烦或损失，还是得认真完成。我们的肩上开始扛着民事责任，凡事得谨慎小心，否则随时可能要为一个小小的错误承担严重的后果付出巨大的代价，再也不是一句对不起和一纸道歉书所能解决。从学校到社会的大环境的转变，身边接触的人也完全换了角色，老师变成老板，同学变成同事，相处之道完全不同。在这巨大的转变中，我们可能彷徨，迷茫，无法马上适应新的环境。但“适者生存”，我们必须命令自己在最短的时间里适应职场的需要，学会与周围的同事领导相处，保持良好的心态，处理好各方面的人际关系。
在这两个月的实习期间里，我始终保持了积极、主动、严谨的工作态度，遵守公司规章制度，虚心学习，也有幸得到部门领导的教诲与指导以及各位同事的帮助，这使原本对社会实践一无所知的我，尝试去做并力求做好从未做过的事，因为，无论从事哪个行业，都会有那个行业的特殊要求，都需要一定的时间，作出一定的努力去适应。逐渐地，我熟悉了证券公司的日常工作流程，掌握了客户服务部的基本工作要求，这为我以后的工作打下了坚实的基础。从积累芝麻绿豆大的经验开始，不断在实践中提高自己各方面的能力，为以后的全面发展做好铺垫。两个月工作中的经验收获与不足都是我日后学习工作的借鉴，我将继续扬长补短，不断提高自己，为塑造全面发展的自我而努力奋斗。
我是学经济的，在书本上学过很多经济理论，似乎通俗易懂，但从未付诸实践过，也许等到真正进入社会进入一个公司企业时，才会体会到难度有多大。我们在老师那里或书本上看到过很多精彩的案例，似乎轻而易举，也许亲临其境或亲自上阵才能意识到自己能力的欠缺和知识的匮乏。实习这两个月期间，我拓宽了视野，增长了见识，体验到社会竞争的残酷，而更多的是希望自己在工作中积累各方面的经验，为自己将来的工作之路做准备。
招商证券实习报告 3
这学期经过在网上投简历、面试之后，我有幸被中信证券古北路营业部录取。这是我第一次在券商公司实习，在这段时间里，我学到了许多在学校未能学到的新知识，这将对我未来职业的发展发挥重要的作用。第一次近距离的走进证券公司，我不但了解到了公司的发展历程，企业文化，组织结构及管理制度，同时进一步夯实了我的专业知识，提升了我的表达沟通能
力和营销能力，养成良好的工作习惯和态度，使我获益匪浅。
实习单位概况
中信证券股份有限公司是一家综合类证券公司，全牌照、创新类 AA 级券商(国内暂无 AAA级)，国内券商中综合实力排名第一。中信证券上海古北路营业部位于长宁区古北新区古北路黄金城道路口。我部营业面积近1000平方米，环境布置独树一帜，客户厅设有 100 多个位置，环境舒适。公司近年来在中信证券上海地区业绩迅速上升，无论在产品销售，现金增值业务，融资融券业务，非通道业务上都有明显的提升。古北路营业部致力于为客户提供各种高端理财咨询，为满足客户理财，融资需求提供各项服务，为个人客户和机构客户提供多样化的融资渠道。
实习工作和体会
实习期间每天的工作时间是早上 8:30 至 11:30，下午 1:00 至 5：00。工作安排是每天早上开完晨会后就开始着手做自己的工作，我的工作内容按时间前后主要分为两部分：人事助理和前台助理工作。
作为人事助理，主要工作还是招聘。在开始工作之前，负责老师先开会对我培训了一下招聘的相关事宜。他告诉我公司主要招的岗位，用人标准，怎么搜索简历等，完了之后我便开始工作。工作总是有节奏的一步步开展，刚开始时老师只是给一批名单我，让我打电话约来面试。刚开始打时或多或少都有点紧张和恐惧，等打了一两天后效果就好了许多，也掌握了一些打电话的窍门。接着我开始搜简历，这个工作也是慢慢推进的。一开始是老师给我一堆简历作为例子教育我怎么取舍，接着由我到网上挑 25 个简历让老师过目，并对我挑的简历进行深入浅出的分析，这样来回几次之后我就能自己晒简历约面试了，而不需要经过老师来审阅。最后还有一项工作就是老师还带着我去面试应聘者。这是个很有意义的工作，老师在面试结束后总会向我分析应聘者的一些状况，从而教会我怎么看人。
前台助理的主要工作是营销推广和营销推动两个部分，具体包括产品销售，摆摊开发新客户、评选颁奖，信息传递等工作。在我实习阶段正好赶上了公司微信推广，两融开户，个股期权模拟交易等多个活动。这些活动的推广自然落到了我的身上。微信推广、两融开户主要是通过打电话途径要求客户绑定公司的公共微信账号、约客户来营业部开两融账户。个股期权交易则是通过邮寄的方法对客户进行相关业务知识教育。在做这些工作之前，负责老师都会对我进行相关的培训和学习。颁奖主要针对营业部表现出色的员工进行奖励，这是营销推动的一种方式。每个我月负责把获奖名单列出来，然后将名字用一种能吸引眼球的方式公布在公司显著的位置。销售产品统计汇报也是推动营销的方式，及时让投资顾问了解自己的业绩状况，这将有助于完成任务。我每周都会将最新数据统计出来并在周一晨会向投顾汇报。
这次实习，收获很大，学到的东西很多，归纳出来主要分为三大块内容：专业知识的提升、营销沟通能力的提升以及工作习惯的养成。
专业知识的提升。由于营业部的主要工作是业务办理和营销产品，因此我会接触到各种各样产品和业务。在大学期间的课堂上我主要学习到的是一些股票基金债券等的一些基本概念，但详细情况和具体操作都不是很了解。在实习过程中，公司给了我这样一个学习的机会，让我更深入的学习了解。首先是个人开户流程：1、个人开户需提供身份证原件及复印件，深、沪证券账户卡原件及复印件;若是代理人，还需与委托人同时临柜签署《授权委托书》并提供代理人的身份证原件和复印件;2、填写开户资料并与证券营业部签订《证券买卖委托合同》;3、证券营业部为投资者开设资金账户;4、办理开通证券营业部银证转账。其次是产品学习。如今各种金融产品的概念，要素，特点等我都已经十分清楚。最后就是证券市场的分析。每天晨会都会有资深投顾进行市场的分析，这对我来说是难得的学习机会，我也从中获益颇多。1.熟悉 K 线理论。K 线代表市场多空博弈，阳线表明多胜空，阴线表明空胜多。K线图有多重形状以及由 K 线图可以组成多重形态。我们从 K 线图中，既可看到股价(或大市)的趋势，也同时可以了解到每日市况的波动情形。比如太阳线，此种图表示价与收盘价相同，与开盘价一样，上下没有影线。表示强烈的涨势，股市呈现高潮，买方疯狂涌进，不限价买进。各种图状就不一一赘述，总之，K 线图可以做为很好的一个判断依据。2.宏观市场分析。宏观经济与股市运行：(1)宏观经济下的强势产业选择。(2)估值、政策与股市走势。(3)行业周期与产业链。关注的重要指标有原油价格、有色金属价格、煤炭价格、BDI 走势。(4)投资策略：估值与成长。投资策略的几个关键词：经济周期与股市周期、自上而下与自下而上、行业周期与机构调整、价值投资与趋势交易。
营销沟通能力的提升。在实习阶段，营销在营业部是每天都会有的工作，我不但在看别
人营销，同时自己也营销。经过三个月的实习，在这方面有了一定的建树。营销就是根据市场需要组织生产产品，并通过销售手段把产品提供给需要的客户被称作营销。营销的主要过程有：(1)机会的辨识(2)新产品开发(3)对客户的吸引(4)保留客户，培养忠诚(5)订单执行。电话销售的话整个过程分为四部分：1、电话销售心态调整 2.快速陌生电话约访 3、电话中的销售技巧 4、电话销售自我管理。由于在营销过程中遭到拒绝打击是家常便饭的事情，因此，内心受挫，心情低落便自然而然的容易出现。然而心情是影响营销成败的关键因素之一。解决这个问题的途径只有多锻炼，当经历了足够多的打击时，就能从容面对这一切了，而不是因此心情低落。在实习阶段我打了很多电话，也遭受了很多的打击，很多次也都使我心情低落，但效果还是一次次变好了。我的语言沟通能力也上来了，心理承受能力也增强了。营销需要的不仅是技能，还需要积极的心态，自信心，承受力等软实习，对我的锻炼起到非常大的作用，使我在这些方面进步很多。
工作习惯和工作态度的养成。作为新入职的人来说，刚开始的工作很关键，养成的工作习惯或将影响一生。幸运的是，公司负责我的老师不但很负责，要求严格，而且还利用闲散时间教会我这方面的东西。首先在工作态度上一定要谦逊积极。作为新人态度要恭敬，谦虚好学。这不但关系到工作的顺利进展，也关系到和同事的人际关系处理问题。当领导交代任务是要积极的去完成，而不能找理由推脱。在习惯方面最基本的是遵守公司准则，不迟到早退。作为新人还要谨言慎行，毕竟和老同事之间有一定的年龄差距和分歧，不乱说话，乱做事，工作才能顺顺利利，开开心心!在实习期间我严格遵循着公司的规章制度，同时坚持低调做人，高调做事原则，这些习惯对我工作的顺利进行都发挥了重要的作用。
这次实习时间很短，但的确很有必要，很有意义，同时也是一次令人非常难忘的经历。实习中我收获的主要包括三方面内容：专业知识的进一步深造学习、营销沟通能力的提升、良好工作习惯和态度的养成。“纸上得来终觉浅，绝知此事要躬行”，经过这次实习，我深切体会到理论和实践的关系及重要性。理论来源于实践并对实践有指导作用，实践检验理论并促进理论的发展，二者相辅相成，共同发展。我们只有将二者结合，才能理论的重大作用，才能在实践中学得更多，收获更多。在未来的学习工作中，我们要切记二者的结合，在工作中不
忘加强理论学习，在学习中更不要忘记实施行动。总之，在工作中注意工作习惯和态度，多方面的学习，坚持理论与实践相结合，我们才能成长的更快，更优秀，更成功。
招商证券实习报告 4
作为一名经济信息管理专业的毕业生，目前我是在招商证券股份有限公司南宁古城路证券营业部实习。自己面试的第一家公司，就是招商证券股份有限公司南宁古城路证券营业部，很幸运的被录用。根据证监会的规定，证券从业人员必须拥有证券从业资格证，由于以前自己在学校的时候考取了证券从业资格证，可以正式签署劳动合同。通过上岗工作，让我更多的了解了证券公司的运营模式和自己具体工作内容。我明白了投资者开发和基金、债券、等其它理财产品的销售对证券二级交易市场的重要性。
本文主要从中国证券市场的发展现状、自身工作经历、和对投资者的了解阐述证券公司客户经理工作的要点。
一、中国证券市场的发展现状
我国证券市场自从 1990 年正式成立以来，至今已历经 22 年的发展，取得了令人瞩目的成绩。实践结果证明，国民经济的快速发展促进了证券市场的良好发展，而反之证券市场的建立和良好发展，促使更多的投资者参与到资本市场上来，加快了市场的投资融资，推动了企业的重组和战略结构调整，支持了一些国家重点建设工程和企业的发展，从而更加快了国民经济的发展。不过我国证券市场还很年轻，很多法律法规还很不完善，业务也还很不成熟，产品也比较单一，各券商之间的经营规模大同小异，不同证券公司之间的盈利模式差异化程度较低，主要收入来源依旧为经纪、自营、投行三大传统业务，同质化竞争现象比较突出。加上行业的集中程度相对集中，行业内对外开放程度不断加深，相对的竞争压力日益加重。经历了 20__年的大牛市之后，我国的证券市场近几年受国际和国内各种宏观和微观因素的影响，出现下跌的趋势，尤其是 11、12 年，我国投资者对证券市场信心不足，市场经济不景气，受国家各种经济政策的影响，大多数投资者资金被套，出现亏损的现象。
二、营业部柜台岗位
在刚刚进入招商证券第一周期间，安排我到营业部柜台岗位熟悉柜台开户业务。我了解到证券柜台业务包括开立股东账户、资金账户、办理各种委托方式、银证联网、查询、交割单打印、对帐单打印等。经过近两周的勤奋好问和实战训练，以及柜台员工的耐心帮助下，我已经可以熟练的进行开户全部流程业务的基本操作，对于转户、销户、客户普通信息修改、客户特殊信息修改以及创业板、基金、权证交易的开通也都有所了解。这些对我今后在银行驻点营销客户的工作都有很大的帮助，只有熟悉这些柜台的业务流程，才能很好的解决客户到公司后开户的具体流程，提高服务质量。
在这一周的实习过程中，我也看到了自身存在的不足：做事情马虎，粗心大意。在填写客户资料的时候，会出现错填或是漏填的情况。在柜台工作“粗心”是一大忌，往往工作中一个小小的疏忽，最终会造成不可挽回的损失。所以这是我务必要认真对待的一个问题，要努力改掉这个坏毛病。无论是在柜台还是客服部工作，都需要认认真真去做每一件事情，避免失误，提高工作效率。只有这样，我们才能真正的做好本职工作，胜任自己所在的岗位!
三、银行驻点客户开发的体会
到招商证券上班的第二周，团队经理安排我跟从一个老员工到建政园湖路的建设银行驻点实习，通过实习后就自己在银行网点驻点上班的了。在工作过程中我认识到。
(一)银行驻点的重要性：
证券资金三方存管业务的全面实行，为银行接纳证券公司到其网点设立开户咨询柜台提供了利益驱动，现在各大银行网点的分布非常广泛，银行在普通老百姓心目中的公信力不亚于政府机构。鉴于此，我认为多花点精力在银行网点上.为了抢驻同一银行网点，证券营销人员大打出手的事件媒体也曾有过相关报道，银行驻点的竞争激烈程度可见一斑，其银行驻点的重要性也不言而喻。
(二)银行驻点的客户来源：
1、首先，银行职员就是我们的现成客户，他们的收入稳定，社会关系复杂，家庭成员也都以高收入群体为主，其进入证券市场的意愿强烈，通过适时引导，开立证券帐户参与股票交易是水到渠成的事情。对已开设证券帐户的银行职员，只要通过感情营销来游说其转户或拿直系亲属的身份证重新开户就行了。我每天上班都会跟他们多聊天。
2、每天到银行办理业务最频繁的，就是各类企业的财务人员，有的一天要在银行与单位之间奔波两三次。他们和银行职员一样，具有专业的财务知识和一定的经济实力，都是证券营销业务的目标客户，有的甚至早已是老股民了。而这些财务人员，在本单位系统内与各个部门的同事关系密切，有一定的号召力与影响力，通过这些企业财务人员的桥梁作用，我们可以将营销的触角延伸到与银行有业务来往的各个企业，将潜在客户的挖掘提升到一个新的高度。对于这些人员，我上班时候很认真的对待。
3、在股市高涨的时候，赚钱效应的显现使新增客户蜂拥而入，而在股市下跌行情中，每次下跌的中继，都会引发场外抄底新客户的进场。所以，无论是在股市行情火暴的时候，还是处于低位震荡的时候，银行开户客户都是存在的，我只要做到耐心守侯，不轻易离岗，这些客户都是有机会开发过来的。
(三)银行驻点的注意事项：
1.克服害羞心理，主动开口。刚走出校门的我来说，羞于开口是一个常见的现象。为银行驻点的营销人员来说，首先要敢于开口，主动与客户交流，拉近与客户的距离，收集客户有效信息，做到初步营销。
2.细分目标客户群体。面对不同的客户群体时，要做到对客户进行细分，不能“一刀切”，要根据客户提供的不同信息，针对不同的客户群体向其介绍不同的产品以及不同的投资手段，例如面向 20-35 岁的年青人士，鉴于其具有较积极的冒险精神，富有拼劲，对风险不太敏感，发展潜力大，可以为其介绍成长型的股票，使其在投资过程中使财富迅速的增值，从而扩大其资金量，加大对证券市场的投入;面向 35-50 岁中年人，鉴于其在工作创业的过程
中，积累了相当的财富，因此需重点挖掘这部分客户资源，使其成为我们的重点目标客户，为其推荐价值型的股票，鼓励其长期投资，从而使其在投资过程中资产保值增值，从而加大对证券市场的资金投入。至于对 50 岁以上的中老年人，则较多地向其推荐基金以及稳健型的股票，降低其风险，获得稳定收益。
3.协助银行大堂经理引导客户办理银行业务，成为大堂经理助理。在银行驻点中，如何处理好与大堂经理的关系意义重大。因大堂经理在整个银行系统中面向的客户群体最广，其接触的是一线客户，可以说哪里有客户需要，大堂经理就会在哪里出现。但由于某些繁忙时点，银行来办理业务的客户过多，导致大堂经理应付不过来，作为驻点工作人员不断地学好证券和银行方面的知识，熟悉银行的各类业务，积极协助大堂经理为客户办理业务，使大堂经理对你产生好感，从而为你介绍潜在的客户，这对于拓展公司客户来源是很有帮助的。
4.以客户利益为主，关心客户所关心的方面。在与客户的交流以及服务过程中，要做到稳健，做到让客户放心。成功的营销人员，更加注重细节，以信誉和口碑，赢来更多的客户。不能因为蝇头小利，破坏原本或更多可以建立的客户网络。
5.驻点工作要持之以恒。在驻点过程中，最忌讳的就是三天打鱼两天晒网，这样的话，闻讯而来的客户就会流失到别的银行网点咨询和开户。营销人员经常的缺岗离岗，无法体现其银行业务的多元化，使银行的业务平台大打折扣，同时还会造成驻点人员与银行之间的隔阂，久而久之就会产生生疏感。俗话说的好，开店容易守店难，银行驻点，守字当头。万事开头难，切忌操之过急，随着银行驻点时间的持续，营销业务的深入，慢慢的，积极的驻点人员都会融入到银行这一特定环境中，找寻到银行驻点营销工作的乐趣。
6.在驻点过程中我每个星期都主动向银行领导汇报工作，使银行领导了解银行驻点的最新情况以及客户的相关资产情况，并能采取相应措施共同解决存在的问题，使驻点工作持续发展。
7.做到与银行互赢互利。每次我公司有新的产品进行销售时我都会跟银行做好沟通 他们不给卖的产品就坚决不在银行网点进行销售。作为银行，由于有业绩以及三方存管业务的压力，因此需要与证券公司合作，而银行作为证券公司拓展客户的主阵地，更是重中之重。一方面在与银行合作的过程中，从中开发有效的客户资源，为客户提供优良的服务，使客户投资资产资金增值，增加了公司的业绩，另一方面则缓解了银行的三方存管业务的压力，并且客户在证券方面的盈利意味着其有更多的资金可以存到银行，从而使银行的存款增加，业绩增长，从而使两者互利共赢。
四、控制风险对投资者的重要性对投资者的重要性
入市有风险，投资需谨慎。这一句话是我们经常耳熟能闻的。我在通过在工作期间接触到的很大一部分小散户投资者都是处于投资亏损、或者股票被套牢当中。
这就要求做为普通投资者在炒股之前要学好相关知识，认清中国二级股票交易市场的本质。做好风险控制、资金管理尤为重要。对于那些对股票认识都不太清楚的客户，我都给出中肯建议，建议他们先从货币基金，国债逆回购等低风险固定收益的产品做起。只有这样子锻炼好自己的技能才有更大的机会在股市中生存下去，获取更大的收益。
五、结束语
总而言之，目前我国这个新兴的资本主义证券市场还很不完善，各种各样的问题还是存在的。作为一名证券从业人员，我希望能尽我所能，对客户负责，服务至上;同时不断提高自我，跟上社会的脚步，随时吸取新知识巩固旧知识，做一名优秀的从业人员，给投资者一个良好的售后服务。
最后，祝愿我的母校广西职业技术学院将来越来越辉煌!
招商证券实习报告 5
在 20__年 11 月 15 号至 20__年 12 月 25 日期间，我在光大证劵股份有限公司进行了长达两个月左右的实习。实习过程中我将书本上所学到的理论知识结合运用到社会实践环节中，对“学以致用”这一说法有了更深层次的体会。同时我也深深体会到了社会工作的繁杂和压力，另外也确确实实感悟到光大证劵为客户着想的经营理念以及此理念所带来的竞争优势。
一、实习目的或研究目的
通过实习，我更广泛的接触社会，了解社会的需要，加深对社会的认识，增强对社会的适应性，将自己融合到社会中去，培养自己的实践能力，缩短我们从一名大学生到一名工作人员之间的思想和业务距离，为我们毕业后社会角色的转变打下基础。
这次在光大证劵股份有限公司的实习进一步加深了我对专业知识的了解和对证券公司的经纪业务有了深刻而且较为全面的了解，了解到证卷经纪业务中的相关流程。
二、实习内容
光大证劵的发展历程及其在中国证劵业的地位：
光大证券股份有限公司创建于 1996 年，是由中国光大(集团)总公司投资控股的全中国性综合类股份制证券公司。20__年 1 月 18 日，公司 2006 股东大会审议通过增资扩股方案;20__年5月29日完成此次增资扩股的工商变更登记，增资完成后公司注册资本由244,500万元增加至 289,800 万元。
光大证劵价值理念：
公司成立十年来，秉承“提升客户价值 造就员工未来”的核心价值观和“诚信、专业、卓越、共享” 的经营理念‘积极投身于国内外资本市场，各项业务迅速发展，在巩固证券承销、证券经纪、资产管理、证券投资、基金管理、财务顾问、投资咨询等传统业务优势的同时，全方位抢跑集合理财、权证、资产证券化、融资融券、股指期货等创新业务，业务规模及主要营业指标居国内证券公司前列，是中国证监会批准的首批三家创新试点证券公司之一和首批 17 家 A 类 A 级证券公司之一。
光大证劵公司业务：
公司在各大中城市拥有一个遍布全中国的服务网络，现有 51 个营业部，并和中国光大银行、工商银行、上海浦东发展银行、广东发展银行的全中国网点联网开展业务。公司历年交易规模排名和单个营业部排名始终保持业内。20__年全公司股票、基金总交易量 1516.58 亿元，市场占有率为 2.52%，行业排名第 9 位，单个营业部行业排名第 5 位。光大证券交易品种为业内最为齐全的券商之一，涵盖沪深 A 股、B 股、基金、债券、权证、三板业务和四板业务。光大证券除为投资者提供柜台委托、电话委托、磁卡委托、热键委托等传统下单方式外，还提供方便快捷的网上交易和手机炒股服务供客户选择。光大证券为客户提供多达 70 多种优质基金的一站式购买服务。
光大证劵的竞争优势：
光大证资产管理业务优势：
(1)研究与投资互动。光大证券资产管理部所有的投资行为始终建立在对证券市场环境、对上市公司的深入研究的基础上，在国内最早建立以研发为先导的投资模式，将光大证券研究所、业内知名研究机构和资产管理部门自身的研究力量相结合构建研究体系，坚持在投资上理念超前、设计超前、方法创新。
(2)优秀的团队、规范的制度。规范的制度是基础，优秀的团队是保证。
光大证券资产管理部门在管理上形成了职责分明、执行通畅、保障有力、监管到位的制度保证体系，同时，考核分明、奖惩有效。
(3)“客户至上”的服务理念。光大证券从创立至今，视“诚信如生命”、视“客户为父母”。在被光大证券资产管理部服务过的客户中有崇高的信誉，这种信誉的取得完全依靠光大证券良好的业绩回报和精诚所至的服务。
另外还有经纪业务优势和管理团队优势。其中经济业务优势主要体现在渠道优势;技术优势;服务优质;服务特色等方面。管理团队方面，光大证劵公司的管理层都是本科以上水平，管理层的文化素质普遍高，管理团队方面的优势会作为一种无形的强大力量，势必会给贵公司的发展带来巨大飞跃。
实习的工作：
1、我主要就是负责客户的各种咨询和客户的维护。这个工作看起来简单，其实对于我们这些刚进入社会的大学生来说，由于社会经验的匮乏，在实际工作中也有许多困难。
2、每天定时打开电脑浏览一下早间的财经资讯，然后进入公司内部的 NOTES，浏览一下里面的证劵分析报告，并把当天的财经要闻，三大报头条，前日短信，和一些理财资讯建议打印出来，黏贴在客户经常能看到的公示栏上。
3、一般从 9 点半开市以后客户就开始源源不断的出来了，我会提供简单的咨询服务，和客户进行沟通。经过培训和多天的观察学习，我们可以根据我们的知识对客户的有关意见、相对简单的问题进行处理。不过大多数时候，我们还是要看理财中心钟经理如何处理一些问题，学习怎样和客户交流，了解客户的需求。
4、整理客户资料。客户资料客户申请书、开户合同书、银证通申请书、客户资料变更表，及客户身份证、银行卡、股东代码卡复印件等。
5、学习新业务和股指期货，并参与了联合民生银行对融资融券业务进行的宣讲、征信工作。
二、实习总结或体会
在光大证劵股份有限公司实习的两个月里，我了解了光大证劵股份有限公司的发展历程，公司文化，部门职能及日常业务诸如开户与转户的流程、客户开发的方式、如何选择股票的流程，进一步熟练运用各种操作软件，深入学习了中国证劵市场的相关知识，并且在与客户交流的过程中锻炼了自己交流和处理问题的能力。
一思想决定行动。
“ 做一行,爱一行”。我认为这是一种工作的态度，也是一种人生的态度。这句话说出了无论对待每一份职业都要有一份荣誉感,有爱岗敬业的精神。在证券公司这个舞台,我也能作为其中一份子,献出自己的一份力量,我感到非常的骄傲,同时也很珍惜这次工作机会.只要用心,相信自己能做出成绩。
二看通做透,学以致用。
有了爱岗敬业的工作态度,宣传公司产品时,我们还需掌握扎实的业务知识和对市场的敏感力。通过实习我学会了前台的服务。理财中心在进门处设有前台经理，主要负责客户需要在柜台办理各种业务，如开户，转托管，撤销指定交易，变更客户资料和银证通及银证转账的开通和取消等等的表格填制，征信的前期业务。开户是证劵公司最一般也是最基础的业务，因此对于开户流程，手续进行了详细的了解。对柜台业务有了一定的了解后，我们可以指导客户填写办理各种业务的表单并复印身份证，银行卡及股东代码卡等，以提高工作效率。
提高专业素养。在实习之前我就有过一年的炒股经验。在实习期间，我就更加关注股市的运行和对股民心里的揣摩，并对一些个股运用各种指标进行了分析和讨论，把所学的相关知识又回顾了一遍，熟练并且能充分的操作股票行情及分析软件，学到了一些新的知识。
三团队合作,合理分工是提高工作效率的关键。
团队之间合作,进行互补，提高了工作的顺畅度。最重要的是体会到了相互之间的关爱,看到了同事的坚强,我们重视的是一个团队的凝聚力,相信众人拾柴火焰高,一定能把工作做得更好。
四保持积极进取的工作态度。
在工作中，你不止为公司创造了效益，同时也提高了自己;像我们这样对这行业没有经验的新人，更需要通过多做事情来积累经验。特别是现在实习工作并不像正式员工那样有明确的工作范围，所以工作态度要积极，这样就有更多机会提高自己的工作效益。要始终保持积极进取的精神，没有工作可以给你一直保持新鲜感的，即使是你的兴趣所在。因此会有很多人
在一成不变的工作中斗志一点一点地被磨灭掉。这可以是工作的致命点。
一份耕耘一份收获，勇敢的尝试不一定成功，但是，我艰辛不尝试就一定不成功。付出跟回报不一定是成正比的，但是我愿意为工作付出，我愿意用心血让自己成长，因为，我也坚信那是值得的。
招商证券实习报告2020 第2篇
实习地点：招商证券公司成都西一环路营业部
实习时间：.7——2009.9
主要工作：客户部工作
实践是检验真理的惟一标准。在课堂上，我们学习了很多理论知识，但是如果我们在实际当中不能灵活运用，那就等于没有学。实习就是将我们在课堂上学的理论知识运用到实战中。作为一名即将毕业的大学本科生，我立即投入到了对本人所学专业实践操作的实习中，进入招商证券公司成都西一环路营业部学习和实习。在这里两个月的实习生活中，自然是收获颇丰，不仅对证券公司的日常工作流程有了大体的了解，更重要的是结识了一批有多年证券从业经验的专业人士。在与长辈和同龄人的交流中，我对于证券行业的认识实现了从理论到实践的飞跃。在此我非常感谢给我这个实习机会的张总以及共事过的同龄人徐姐、鲁哥、喻姐、桂喜、东明、文娜等人，他们在证券公司每日的工作教给我许多简单而深刻的道理，在他们的言行和工作态度中显露了他们多年从业经验在这一行的老到和熟悉，从他们身上不止是学到了很多专业知识，更多的是学到了许多待人处世的道理。并且在两个星期的新人培训中更是学到了许多的专业知识，在和许多资深的老师交流学习中，彻底的把理论和实践结为一体，其体验更为深刻。再次感谢这两个月里所有和我相识的人们，认识你们是我一生的财富，你们教会我的东西必将使我终身受益。
招商证券与中国资本市场一起成长壮大，创建于1991年，迄今已经走过了十一年的发展之路。公司是在招商银行证券业务部的基础上发展壮大起来的，十多年来，经过了三次大的历史性飞跃：1994年，经中国人民银行批准，由证券业务部改为招商银行全资的专业性证券公司--招银证券公司;19，按照国家关于银行、证券分业经营的规定，经中国证券监督管理委员会核准，实施改制增资，由招商银行的全资公司变为由13家股东组成的有限责任公司，资本金由1.5亿元增至8亿元，实收资本13.2亿元，并正式更名为国通证券有限责任公司;为顺应中国证券市场的大发展，10月，公司又进行了第二次增资扩股，资本金增至22亿元，股东增至15家;20底，公司完成股份制改造，为上市奠定了基础。十多年来，广大招商证券人奋力拼搏，锐意创新，在证券公司中形成了较为明显的比较优势。公司的电子化技术一直同业。，公司与招商银行合作，在业内率先推出了一卡通证券保证金转帐业务。19，公司推出了中国证券业第一张多功能卡——招商证券牛卡，实现了各营业部之间证券的通买通卖、24小时电话委托咨询、多家银证自助转帐。初，公司推出了支持网上交易的证券专业网站——招商证券牛网，并获得国内首批网上证券交易资格。208月，在深圳举行的“第一届中国国际互联网网站展览会”上，“牛网”荣获“网站”和“现场活动奖”;同年11月，在《证券时报》举办的全国股民评选证券类网站活动中，牛网又荣获“中国优秀证券网站奖”。公司率先使用小型计算机，实施全公司集中清算及集中交易。年7月，公司又推出了业内第一个多媒体客户服务中心——证券e号通。
7月至9月期间，我在招商证券公司成都西一环路营业部实习。这是我第一次正式与社会接轨踏上工作岗位，开始与以往完全不一样的生活。每天在规定的时间上下班，上班期间要认真准时地完成自己的工作任务，不能草率敷衍了事。每天8点不到就得起床去挤公交车，就算再炎热再差的天气，只要不是周末，都得去上班，我们必须克制自己，不能随心所欲地不想上班就不去。每日重复单调繁琐的工作，时间久了容易厌倦，但是工作简单也不能马虎，你一个小小的错误可能会给公司带来巨大的麻烦或损失，还是得认真完成。我们的肩上开始扛着民事责任，凡事得谨慎小心，否则随时可能要为一个小小的错误承担严重的后果付出巨大的代价，再也不是一句对不起和一纸道歉书所能解决。从学校到社会的大环境的转变，身边接触的人也完全换了角色，老师变成老板，同学变成同事，相处之道完全不同。在这巨大的转变中，我们可能彷徨，迷茫，无法马上适应新的环境。但“适者生存”，我们必须命令自己在最短的时间里适应职场的需要，学会与周围的同事领导相处，保持良好的心态，处理好各方面的人际关系。
在这两个月的实习期间里，我始终保持了积极、主动、严谨的工作态度，遵守公司规章制度，虚心学习，也有幸得到部门领导的教诲与指导以及各位同事的帮助，这使原本对社会实践一无所知的我，尝试去做并力求做好从未做过的事，因为，无论从事哪个行业，都会有那个行业的特殊要求，都需要一定的时间，作出一定的努力去适应。逐渐地，我熟悉了证券公司的日常工作流程，掌握了客户服务部的基本工作要求，这为我以后的工作打下了坚实的基础。从积累芝麻绿豆大的经验开始，不断在实践中提高自己各方面的能力，为以后的全面发展做好铺垫。两个月工作中的经验收获与不足都是我日后学习工作的借鉴，我将继续扬长补短，不断提高自己，为塑造全面发展的自我而努力奋斗。
招商证券财务竞争力案例 第3篇
1.1 财务竞争力概念、特征和影响因素
财务竞争力是在战略管理理论、资源配置理论和财务能力理论的基础上发展起来的, 财务竞争力有系统性、动态性、异质性、价值性。财务战略、财务资源、财务能力和财务执行力是财务竞争力四大主要因素。本文将财务竞争力定义为:是企业动态长期发展过程中形成的, 在财务战略的引导下为企业创造最大价值和提高企业综合实力为目的, 以财务资源为基础, 并通过财务人员有效执行经营管理体制, 对资源整合重组和优化配置, 通过财务能力表现出来。
1.2 财务竞争力评价基本方法
目前国内学者评价企业财务竞争力主要包括以下几种方法:灰色关联度分析法、层次分析法、专家打分法、因子分析法、数据包络分析法、熵权法。灰色关联度评价方法, 是一种介于信息完全明确与信息完全未知的财务竞争力评价方法。证券公司财务竞争力的构成要素是多层次且复杂的, 要素信息难以完全获取, 信息介于灰色和白色之间, 适合用于证券公司财务竞争力评价。
2 招商证券财务竞争力评价
2.1 招商正确基本概况
在全国证券公司排名中, 招商证券营业收入排名第8, 净利润排名第7, 总资产排名第6, 净资产排名第5, 净资本排名第6。中信证券在营业收入、净利润、总资产、净资产、净资本排名都是第一, 是我国第一大龙头券商。
2.2 财务竞争力各因素评价
招商证券各业务收入不平衡, 市场占有率最大的是经纪业务, 资管、自营、投行业务在业务收入总额中占比小, 这三大核心业务在整个行业中市场占有率极低, 与人力资源主要集中在经纪业务有很大关系。营业收入在绝对量上有优势, 但由于成本管控不好, 利润率比中信证券低14%。资产收益率高于中信和广发。招商证券成本高导致利润率偏低, 公司应加强成本管控。
2.3 招商证券财务竞争力灰色关联度评价
上一节从各内部因素评价招商证券财务竞争力, 虽然比较全面细致, 但分析比较零散, 本节利用灰色关联度分析法对招商证券财务竞争力进行系统评价。选取利润率、净资产收益率、每股收益、营业收入增长率、净利润增长率、资本保值增值率、净资本/各项风险资本准备之和、净资本与净资产比、净资本与净负债比指标值共10个指标进行评价, 利用这10个指标建立评价矩阵, 确定参考数列和比较数列, 进行无量纲化处理, 计算灰色关联系数和综合灰色关联度。得出横向财务竞争力排序:中信证券>广发证券>招商证券;2012年-2014年招商证券纵向财务竞争力排序:2014年>2012年>2013年;从而得出招商证券财务竞争力不足和稳定性差的问题。
3 招商证券财务竞争力不足的原因分析
灰色关联度系统分析和财务竞争力内部各要素分析, 得出招商证券财务竞争力不足和财务竞争力波动大等问题。这些问题最根本的原因是经营管理上的问题:财务战略激进;财务竞争力波动大;成本管控能力不足;业务模式单一;风险管理滞后, 财务风险指标和与净资本相关指标还可以进一步优化, 风险管理还有待加强。
4 提高招商证券财务竞争力的对策建议
4.1 重构市场战略
应充分分析企业内、外环境因素, 对企业资金流动进行全局性、长期性和创造性的谋划, 不可过于冒进。投资战略上要进行业务转型, 突出主业, 实行差异化竞争优势。应重点发展资产管理、自营、自营业务, 降低固定资产投资和营业费用。
4.2 降低运营成本
通过作业成本法、生产过程的责任会计和企业成本计划等方法来实现, 为未来产品成本的降低创造空间, 对总成本进行限额管理, 将成本分配到各业务各职能部门, 对超出成本限额部分进行严格审核。
4.3 盈利模式多样化
提供多样化创新服务产品, 如项目融资、兼并收购、约定购回式证券交易、股票质押回购、柜台衍生品业务、ETF基金做市、新三板做市业务, 满足市场多样化需求。
4.4 利益共享业务模式创新
招商证券应加强与其它金融机构合作, 合理有效利用对方客户资源、网店资源、技术创新资源等其它资源, 合作开发如银证合作、集合理财产品、资产证券化、货币市场账户管理等创新金融产品和服务, 拓宽公司业务的广度和内涵。增加单一业务价值链模式。针对客户融资、投资、服务、流动性等需求, 提高全方位服务, 延伸业务价值链。
4.5 加强风险管理
招商证券应对不遵守国家法律法规及证券行业制度、徇私舞弊、弄虚作假等违法或违反道德诚信准则的行为, 建立责任问责制, 严惩负责人、经办人, 增加违规成本。可以采取以下措施:一是从整个行业周期性 (如5-8年) 对薪酬进行重新分配安排;二是在薪酬体系中引入风险调整政策, 包括风险抵扣、风险延期和风险止付机制, 真正做到薪酬发放与长短期风险相匹配。
参考文献
[1]朱晓.上市公司财务竞争力研究与分析[J].财会通讯, 2007 (07) .
招商证券实习报告2020 第4篇
有些券商的保荐人尽职尽责，推荐的公司业绩持续向好；有些则正相反，公司业绩一年不如一年。招商证券就成了反面典型，2005年至2008年保荐的四家上市公司业绩连续下滑，平均每年一家。
为了提高上市公司质量，2008年，证监会特别制定了《证券发行上市保荐业务管理办法》。在业绩变化方面，如果公司上市当年即亏损，或上市当年营业利润比上年下滑50%以上，证监会将对保荐人进行追责。如果第二年之后业绩变脸，则不会受到处罚。
公司上市后的两个完整会计年度是持续督导期，但证监会只督导保荐人与上市公司关联交易、募集资金等内容，对于上市公司业绩变化并无要求。
新规实施后第一次公布年报是2009年，当年没有上市公司业绩不达标的事例，但这其中难免有保荐人在背后协助公司，将账面报表做漂亮的现象发生。一旦平安跨过上市当年的业绩门槛，有些公司就逐渐原形毕露，恢复了“绩差”的本来面目。
券商如果只顾自身利益，将不具备上市条件的公司推向市场，会使有投资价值的公司越来越少，最终损害的是投资者与中国资本市场的利益。
招商保荐公司三成现形
《投资者报》数据研究部统计，2005至2008年四年间上市的公司有281家，它们已经或行将度过持续督导期，计算其2007年至2009年净利润变化趋势可以发现，招商证券保荐的11家公司中，有3家净利润连续下滑，占其全部保荐公司的27%，在四年保荐10家以上公司的7家券商中，比例最高。其后两名依次是海通证券和国信证券，净利润连续下滑公司占比分别为20%和19%。
上述3家净利润连续下滑的公司是海鸥卫浴、南京港和福晶科技，另外，还有一家公司蓉胜超微2009年业绩大幅低于2007年。虽然其2009年净利润略高于2008年，但和2007年相比跌幅高达87%，在招商证券保荐的公司中下滑幅度最大。
4家公司都在上市后业绩下降，占据了招商证券保荐公司的三成之多，平均每年将一家差公司推荐上市，其把关能力和责任心值得怀疑。
上市公司质量的好坏最终会客观地反映到市场中。蓉胜超微2007年7月上市，截至今年2月23日累计下跌34%，在2007年6至9月间上市的35家公司中，股价跌幅排名第7。
福晶科技2008年3月上市，截至今年2月23日累计下跌7%，在2008年2月至5月上市的33家公司中，股价跌幅也是第7。
上市公司拿走了募集资金，保荐机构赚到了保荐费，却把亏损留给了市场上前仆后继的投资者。
四家变脸公司之中，招商证券帅晖是其中三家——蓉胜超微、海鸥卫浴和南京港的保荐人，三者2009年比2007年业绩分别下滑87%、81%和65%，不知帅晖是怎么“碰巧”选择了这三家公司？
盈利能力远低于同行
海鸥卫浴上市时间较早，自上市之后净利润连续4年下滑，其保荐人是帅晖、姜杰。
2006年11月上市后，海鸥卫浴当年净利润为1.17亿元，这一数量级的业绩水平未来四年再也没有出现过。上市后的第一年即2007年，净利润滑落至亿元以下，预示着其业绩已经步入下降通道。
2008年其净利润同比下降近50%，则是明白地告诉投资者，业绩开始大幅下降，2009年再度减少64%至1762万元。三年之后，海鸥卫浴的业绩减少到只有上市当年的零头。
行业原因不能成为海鸥卫浴业绩下降的理由，同行业中的成霖股份也面临着相同的市场，但该公司2006至2009年却走出了和海鸥卫浴截然相反的缓慢上升的走势。成霖股份的保荐人是广发证券。
2006年，成霖股份主营利润还不到海鸥卫浴的1/4；2008年，已经达到1/2；而2009年，已经是其3倍有余。
福晶科技在四家公司中上市时间最晚，2008年3月上市后，净利润经历着6000万元、5000万元、4000万元这样逐级下降的走势。其保荐人是招商的江荣华、李丽芳。
蓉胜超微降幅最大
蓉胜超微在招商证券保荐的公司中业绩下滑幅度最快，其保荐人是帅晖、王黎祥。该公司主营高端微细漆包线的研发、生产和销售。
2007年7月蓉勝超微上市，股价短暂冲高之后即步入茫茫熊途，一直跌到2008年11月，股价到了上市首日开盘价的18%之后才开始反弹，是同期上市新股中最熊股票之一。但与当年净利润只有前一年的5%相比，其股价显然还没有跌透。
蓉胜超微2007年净利润为2449万元，每股收益0.35元，指标与上市前一年差别不大，业绩在市场上居于中游。到了2008年，净利润同比大幅缩减95%。净资产高达近3亿元的一家大公司，全年盈利居然只有136万元，公司给出的解释是受金融危机影响，存货跌价造成损失。
此时，蓉胜超微还在持续督导期内，如果是上市当年就出现如此大的业绩问题，两位保荐人就要接受证监会的责问。但刚好过了“风险”时段才翻脸，这就和汽车刚过保修期就出了大毛病有“异曲同工”之妙。而两位保荐人“恰好”躲过此劫，运气不可谓不好。
公司治理问题众多
业绩只表现在公司财务报表上，而公司治理出现问题则是业绩变差的深层原因。
蓉胜超微在公司治理方面漏洞频出。今年1月26日，广东证监局对蓉胜超微进行检查时发现众多问题，责令公司一一整改。
问题包括：该公司“未及时归还用于暂时补充流动资金的募集资金”；“运用5000万元闲置募集资金补充公司流动资金，使用期限从2009年8月22日起到2010年2月22日止，但公司迟至4月7日才将上述资金归还募集资金专户。挪用募集资金进行临时周转。挪用募集资金偿还银行贷款”；“投资建设‘微细耐高温漆包绕组线生产厂房项目’”议案提交董事会审议前已经开始实施；“2008年以来召开的35次董事会中，以通讯方式召开的会议25次，现场会议仅为10次”；以及“公司高级管理人员的任职不规范”等等。
福晶科技上市三年，公司的募集资金大部分一直处于闲置状态，福建证监局在现场检查时指出，该公司在募集资金使用方面存在问题——“公司以募集资金投资项目‘非线性光学晶体元器件制造’的名义使用募集资金46.5万元购买一辆奥迪轿车。”
招商证券实习报告2020 第5篇
——毛利率下降，成长性仍存
投资评级：推荐
报告日期：2004年9月28日
一、投资要点
1、电力紧缺，前八月发电增长15％，下半年增速回落，弹性系数降至1.4，夏季高峰后随新建机组投产供求形势迅速好转。
2、宏观调控影响需求明后年增速在11％和9％。三年新增装机1.5亿千瓦。增速超过需求。05年电力仍然紧张。06年基本平衡，局部地区仍缺电，07年阶段性过剩。
3、电力投资实行核准与备案制。区域市场竞价上网稳步展开，煤电联动可能年底推出，电价还有上涨可能，排污费实施不彻底，脱硫电价补贴1.5分。核电和气电成为能源政策新热点。
4、04年煤价全年上涨20％以上，火电公司毛利率由27％下降至24％。煤价高位稳定运行。行业内45％的电厂亏损，上市公司预计收入增长15％，净利润增长11％。05年预测业绩增长10－15％。
5、03－06年复合增长11％，15年内行业复合增长5.5％，目前平均市盈率21低于大盘，处历史相对低位，存在投资价值。
6、投资策略：选择行业龙头公司，装机规模有扩张的公司，关注重组类公司，水电三季度业绩最好，适当参与阶段操作。
7、风险提示：需求大幅下跌，煤价剧烈波动
二、投资组合主要指标
名称04EPS05EPS9.27价格04P/E投资评级
长江电力0.360.538.9525强烈推荐—A 国投电力1.051.217.9817强烈推荐—A 深南电A0.871.0911.6813强烈推荐—A 国电电力0.380.537.9421谨慎推荐—A 深能源A0.630.739.6615谨慎推荐—A 华能国际0.500.559.5419谨慎推荐—A 广州控股0.600.638.9215谨慎推荐—A 申能股份0.440.557.1516谨慎推荐—A 粤电力0.480.507.6815中性—A
桂冠电力0.450.5210.0322中性—A
通宝能源0.290.315.4119中性—A
穗恒运0.540.558.0515中性—B
郴电国际0.230.337.5633中性—B
注：市盈率以04年预测业绩和9.27收盘计算
招商证券 第6篇
交易方式
电话委托：客户可经电话通知所属客户经理进行买卖交易及股票查询。
网上交易：客户可通过公司网站随时随地进行网上交易、帐户查询及股票报价，令投资更得心应手。
国内专线：客户可于国内固网电话直拨免费香港长途交易下单专线，由经验丰富的同事负责处理客户的买卖指令。
资产管理
集合资产管理
1、基金宝二期
招商证券基金宝二期于7月11日获中国证监会证监机构字[161]号文《关于核准招商证券股份有限公司设立招商证券基金宝二期集合资产管理计划的批复》成立，是招商
证券继在业内推出首家FOF――基金宝之后，推出的第二只FOF产品。
其特点为：
双重精选，增值更稳健：一次精选全国优质基金，持仓0-95%进退自如攻守兼备，充分享受基金的财富效应。
自有资金，共同担风险：管理人投入5%自有资金(累计不超过1亿元人民币)，与委托人同甘共苦。
超越基准，报酬方计提：只有超越沪深300混合指数(沪深300指数×60%+上证国债指数×30%+一年定期存款利率×10%)，并且当委托人持有本计划期间折算的年化收益率超过4%，才能提取业绩报酬。
适度报酬，共赢又共富：只需提取超过4%部分的10%为业绩报酬。
新股配售，超额享回报：进行网上新股申购，并且进行网下配售，最大可能提高中签率，享受低风险超额收益。
灵活方便，流动性更强：封闭期三个月后，每满1个月都可提前退出。
2、基金宝
基金宝作为市场上第一支FOF(基金中的基金)产品，核准规模为30亿份，集多个创新亮点于一身,其特点为：
双重管理--国内首个采取FoF(fundoffunds)运作模式的大众理财产品
有限赔付--自有资金按比例参与，首次实行“风险我首担”的有限赔付条款。
招商证券 第7篇
基金宝于12月荣获20“深圳市金融创新奖”二等奖的殊荣。基金宝已经成功地在市场上确立了其优良的品牌效应和先发优势。
3、现金牛
现金牛是继成功推出基金宝后，公司于年1月再次成功设立的限定性，加强货币型现金管理工具，核准规模为50亿份。
其特点为：
稳定收益--在类似产品中，首次设置了“风险准备金”和“待摊风险资产盈亏”的条款，降低收益率波动幅度。
新股增利--新股和可转债的申购能为投资者带来更高的收益。
天天开放--流动性媲美货币市场基金，随时进出，交易免费。
日日复利--每日收益均能立即转为投资，参与下一日的收益分配。
截至上半年，现金牛规模维持在上限附近，为券商集合理财产品规模之首。 专项资产管理
华能澜沧江水电收益计划
2006年5月招商证券推出的首只资产证券化产品――华能澜沧江专项计划，华能澜沧江专项计划是中国电力行业的第一个资产证券化产品,该计划发行的受益凭证发行规模达20亿元，为云南省历年融资规模之最，券商专项资产管理排名前列。
其特点是：
在交易架构及产品设计中，使用了超额抵押、现金储备和设置由原始权益人全额。 认购并持有的次级受益凭证三种内部信用增级方式。
招商证券设置了浮动利率产品，成为国内第一支发行浮动利率品种的资产证券化产品。 浮动利率产品设计中设置了“利率上限挡板”，有效控制了发起人融资成本，使得投资者利益最大化。
合理规划基础资产现金流，购买未来特定期间的指定月份的基础资产现金流。
定向资产管理
定向资产管理业务是指证券公司接受符合条件的单一客户委托，与客户签定合同，根据合同约定的方式、条件、要求及限制，以客户名义、为客户利益，管理客户委托资产的行为。 公司可针对客户特定需求，为客户“量身定制”委托管理方案或提供投资咨询，为各类大中型企业集团提供包括股票、基金、债券、流动资金管理等多类型投资管理服务。公司与客户进行沟通确定方案，一对一签订资产管理合同，客户将委托资金存入其在营业部开设的资金账户，管理人在客户的账户上进行投资运作，并定期进行信息披露。
招商证券违规重重 第8篇
2012年5月10日，证监会通报，李黎明涉嫌经济犯罪，包括涉嫌侵占招商证券资金3000余万元、涉嫌内幕交易“漫步者”股票等多项违法违规行为，“行为相当恶劣，性质非常严重，现实警示意义特别突出。”
丑闻早在4月份就已在市场上传得沸沸扬扬。从4月下旬至5月11日，在沪深300指数略有微幅上涨的背景下，招商证券的股价跌幅约7%，成为股价表现最差的券商股。
李黎明涉嫌多项严重违法犯罪，长期未被发现，暴露出招商证券内部风控体系薄弱、“鼠患”成灾的深层次问题。
此前，招商证券就已在投行业务领域屡屡出问题，包括通过过度包装上市公司以牟取暴利等。不仅如此，招商证券在资产管理领域亦涉嫌违反《证券投资基金管理公司管理办法》中“一参一控”的有关规定。
上梁不正下梁歪，中梁不正倒下来。招商证券问题重重的根本症结所在，与以招商证券前总裁杨为首的原经理层管理失当有很大关系。
公司“鼠患”成灾
李黎明，1974年出生，籍贯江西。他于1998年进入招商局集团旗下的物流企业招商迪辰，在 2001年进入招商证券投行部。2007年11月，他正式注册为保荐代表人，不久升任投行部执行董事。
作为招商证券保荐团队负责人，从2008年至2011年，李黎明在负责保荐漫步者（股票代码：002351）等多家公司证券发行项目的过程中，以自己实际持有股权并控制的上海嘉晨投资咨询公司、万安嘉晨投资咨询公司的名义，或借用无锡同诚投资担保公司的名义，通过虚构中介业务的方式，侵占招商证券公司资金3000余万元，涉嫌职务侵占。
同时，李黎明还涉嫌内幕交易“漫步者”股票。2011年3月初，漫步者拟定2010年度利润分配方案。2011年3月26日，漫步者公告该方案。上述事项在公开前属于《证券法》第七十五条规定的内幕信息，价格敏感期为2011年3月10日至3月26日。作为内幕信息知情人，李黎明利用其弟李某某账户在敏感期内交易漫步者股票，买入金额281万元，实际获利9万元，涉嫌构成内幕交易。
另外，李黎明在担任江西西林科股份公司上市项目保荐团队负责人期间，于2010年3月以实际控制的上海嘉晨名义，出资3000万元购买江西西林科5%股权。该行为违反了《证券发行上市保荐业务管理办法》第四条“保荐机构及其保荐代表人不得通过从事保荐业务牟取不正当利益”和第五条“保荐代表人及其配偶不得以任何名义或方式持有发行人的股份”的规定。
2012年1月10日，证监会对李黎明立案调查，4月11日移送公安机关。
内部问题重重
从高材生到涉嫌犯罪的罪犯，李黎明的堕落并非偶然。多方面的信息显示，这与招商证券内部合规意识不强、风控漏洞较大有密切关联。
在李黎明案发前，招商证券在投行业务领域就已警报频响。从2007年至2009年，在保荐桂林三金（股票代码：002275）新股发行与上市时，保荐代表人周凯未参与现场尽职调查，未勤勉尽责地履行相关义务，违反了《证券发行上市保荐业务管理办法》第四条的规定。2010年8月，证监会决定，对招商证券保荐代表人周凯采取12个月暂不受理与行政许可有关的文件的监督管理措施。
2010年，蓉胜超微（股票代码：002141）违规挪用募集资金用于临时周转，以及用于偿还银行贷款等。2011年5月，深交所通报批评蓉胜超微及相关负责人。同时，招商证券的保荐代表人王黎祥、帅晖因未能勤勉尽责、及时发现并制止公司的上述违规行为，并未能督导公司做出整改，也受到了深交所通报批评的处分，并被记入上市公司诚信档案。
招商证券令人侧目的违规事件不仅发生在投行业务领域，在资产管理业务领域也暴露出明显的问题。
2007 年12 月26 日，在北京嘉禾举行的拍卖会上，招商证券以63. 2 亿元的成交金额，竞得博时基金48%的股权，令公司持有博时基金的股权比例由原来的23%升至73%。2009 年9 月11 日，招商证券转让24%股权，将持有博时基金的股权比例降至49%，但仍处于控股地位。
在招商局集团已间接控股招商基金的背景下，作为实际控制人招商局集团的控股子公司，招商证券通过股权运作控股博时基金的行为，涉嫌违反了证监会“一参一控”的相关规定。
根据《证券投资基金管理公司管理办法》第十一条规定：“一家机构或者受同一实际控制人控制的多家机构参股基金管理公司的数量不得超过两家，其中控股基金管理公司的数量不得超过一家。”
“一参一控”是保证基金公司治理结构的重要法规条款。四年多来，招商局同时间控控股招商基金、博时基金两家基金公司的行为，损害了监管法规的严肃性。
管理成本高昂
2009年11月，招商证券公开发行上市，募集资金111亿元。自上市以来，公司盈利状况持续下降，2009年至2011年的净利润分别为39. 25亿元、32. 28亿元、20. 08亿元。受业绩表现欠佳的影响，公司股价大幅下跌，截至2012年5月11日，公司股价收报12. 55元，复权价17. 11元，与31元的发行价相比，跌幅近45%。
在公司净利润下降、股民惨重亏损的背景下，招商证券的经理层依然每年支取巨额年薪。2009年，董事长宫少林、总裁杨的税前报酬总额分别为465万元、462万元，2010年，他们的税前报酬总额分别上升至543万元、540万元。
在书面回复本刊采访时，招商证券相关负责人表示：“高管的薪酬是董事会根据市场水平及公司的竞争地位决定的。此外， 2010年公司扣除非经常性损益后的净利润较2009年增长0. 4%。”
杨等人安享高昂薪酬，却疏于对公司的有效管理，这使招商证券在付出了昂贵的管理成本之后，依然风控薄弱。
不仅如此，作为博时基金的董事长，杨与博时基金前总经理肖风之间的内斗亦曾十分激烈。知情人士对本刊记者说，正是由于杨对博时基金日常运营的恣意干涉，才逼得肖风出走。
基金公司是典型的人才密集型企业，精通资产管理的企业家和基金经理是基金公司最宝贵的核心资产。2007年12月26日，在博时基金的股权拍卖会上，招商证券与鲁冠球控制的浙江工商信托激烈争夺公司股权，但是，招商证券在以资金优势拍得博时基金的控股权后，肖风却被逼转投万向集团，杨自导自演了一部当代版的“买椟还珠”。
在与肖风的内斗中胜出后，2011年9月，杨辞去招商证券总裁职务，成为博时基金的专职董事长。市场有分析认为，博时基金的经理层年薪高于招商证券，杨逼走肖风，选择资历甚浅的何宝担任总经理，既便于自己在博时基金“垂帘听政”，又可以赶在退休之前获取更多利益。
在杨辞去招商证券总裁半年多之后，2012年5月10日，招商证券监事会才审议并通过了《招商证券杨总裁离任审计报告》，这又涉嫌违背了“先审后离”的离任审计原则，招商证券在对本刊书面回复时说：“因杨任职公司的时间较长，离任审计报告于2012年5月方定稿。‘程序符合规定’。”