一、引言
近几年来, 我国出台了多种旅游优惠政策, 旅游向大众化、亲民化的趋势发展。旅游人数迅速攀升, 无论是国内旅游人数、出境旅游人数还是入境旅游人数, 明显呈上升趋势。旅游已成为国民生活得一部分。相应的旅游企业如雨后春笋不断涌现, 而旅游企业面临的经营不确定风险却在日益增大, 导致企业的财务风险的发生。本文就旅游业的财务风险的预防进行了探讨和分析, 希望能找出相应的对策和建议。
二、旅游行业面临的困境
(一) 旅游企业经营风险加剧
在宏观背景的供给侧、需求侧改革下, 在互联网、移动互联网技术快速发展驱动下, 在旅游消费需求不断升级的影响下, 各方资本纷纷云集旅游产业, 行业整合加速, 新业态不断涌现, 公司面临复杂多变的外部环境和艰巨繁重的发展任务。2016年中国旅游发展红利将继续释放, 国民旅游消费需求将进一步激发, 大众旅游时代将到来。但是网联网时代线上销售以携程、途牛、去哪儿为代表的OTA不断冲击传统旅游行业, 使旅游行业的竞争格局将不断发生变化, 行业竞争将更为激烈。经营的不确定因素逐渐增大, 使得旅游企业在经营过程中存在着巨大的风险。各种因素都会造成旅游企业出现财务风险。它来源于旅游行业的波动性和不稳定性的特点, 管理者风险意识淡薄, 投资风险、筹资风险、运营风险等财务风险加剧, 这种经营风险不仅会给旅游企业带来经济上的损失, 甚至会造成旅游企业走向破产。
(二) 旅游企业急需建立财务风险预警模型
旅游业在中国出现较晚, 近几年才呈现出喷井现象, 随着旅游人数的不断激增, 相应的旅游配套设施如吃住行等基础设施不完善, 每年的旅游投诉案件不断激增。旅游企业面临的不确定因素逐渐增大, 这种不确定因素的加大, 就会导致人们对此有限的认知, 不可避免地会使企业发生财务危机, 如果旅游企业没有事先建立有效的预防财务风险机制来应付它, 那么就会给企业会蒙受损失。因此, 企业应事先建立一套财务风险预警体系, 防范未然, 使企业避免发生不必要的损失。目前, 国内外学者对企业财务风险预警分析研究, 已取得一定的成果。尤其是国外, 无论从理论研究还是从实证分析已取得成效。而国内关于对研究财务风险预警起步比较晚, 主要是借鉴国外的模型。虽然目前国内对财务风险预警的研究取得一定的成果和进展, 但缺乏专门针对旅游企业的财务风险预警的分析研究。所以对旅游企业的财务风险预警的分析显得十分迫切。
三、功效系数法在旅游业财务风险预警中的运用
财务风险预警, 是以企业的信息化为基础, 对企业在经营管理的活动中的潜在风险进行实时监控的系统。它贯穿于企业经营的全过程。以企业的财务数据为基础, 运用相关模型, 发现企业存在问题。
(一) 功效系数法的原理
1965年, 哈林顿提出功效系数法, 它是一种解决多目标决策的一种研究方法。它依据多目标规划原理, 对各项评价指标分别确定一个满意值和不允许值, 以满意值为它的上限, 以不允许值为它的下限。通过功效函数计算该指标的功效系数, 通过运用加权平均法对各个指标的单项系数进行综合计算, 从而评价出其研究对象的综合状况。该方法具有简单易行、操作简便、实用性强等诸多特点, 被广泛应用建筑、工业、农业、商业等各个领域当中。
功效系数法的计算步骤:
第一步:确定每个相关指标的满意值和不允许值。
第二步:先计算功效系数, 在分别计算每个单项指标的评分值。
单项指标评分值=60+功效系数×40
第三步:计算综合评分值。
综合评分值=∑单项指标评分值×该指标权重
(二) 功效系数法在财务风险预警中的应用
第一, 功效系数法运用在财务风险预警中的优势
(1) 功效系数法能够比较全面的选取财务各项指标, 还可以根据企业的不同需求, 从各个不同的方面来评价企业的财务风险, 这样企业能够从各项指标清楚来判断企业的财务风险和财务风险的来源。
(2) 在功效系数法的指导下, 企业会根据不同的财务指标, 选择标准值、满意值、不允许值, 提高了企业财务风险评估的有效性和准确性。
(3) 功效系数法操作简单, 结果比较客观。该方法从财务报表获得相关数据, 计算的结果比较客观。所以, 在进行财务预警分析研究时, 公司方法操作性较强。
第二, 应用功效系数法进行财务风险预警的不足
(1) 传统的功效系数法把企业财务指标值只分为两个指标:满意值、不允许值, 满意值和不允许值差距较大, 仅仅依靠着两个分值分析会大大降低财务指标值的灵敏性, 从而使结果准确性降低。
(2) 该方法分配基础分60分和调整分40分, 这种固定的分配比重会影响着财务风险预警模型的准确度。
(三) 改进后的功效系数法在旅游业的运用
(1) 为了克服传统的功效系数法中的缺点, 改进后的功效系数法采用五档评价标准档次, 并确定了每个档次确定相应的标准系数[4]。这样就提高了指标的灵敏度。 (如下表1) 。
(2) 用变动的配比代替之前基础分 (60) 和调整分 (40) 的固定配比, 这样提高了旅游业财务危机预警系统的灵敏度和准确性。公式如下:
本档基础分=单项指标权数×本档标注系数
本档调整分=功效系数× (上档基础分-本档基础分)
单项指标评分值=本档基础分+调整分
综合评分值=∑单项指标评分值
(3) 财务风险预警指标权重的确定。本文所选旅游公司的财务指标权数的分布主要依据2006年财政部企业绩效评价体系中设定了各项财务指标权数的参考值。如下表2所示。
(四) 评价标准值的确定
目前, 财政部还没有颁布旅游企业评价标准值, 因此, 本文选取旅游行业8家上市公司 (中国国旅、国旅联合、西安旅游、云南旅游、桂林旅游、丽江旅游、西藏旅游、北京旅游) 的财务数据来确定评价旅游业标准值。按照“递进平均法”确定。
(五) 旅游业财务风险预警警限的确定
在应用功效系数法进行财务风险预警的过程中, 重点是如何划分财务风险预警警限区间, 因为最终的评分值是要和财务风险预警警限区间的临界值作比较来判断公司财务风险的严重程度。
四、旅游业财务风险预警防范建议与对策
(一) 强化企业财务风险管理意识
风险的关注程度将直接影响到企业的生存和发展等能力。所以旅游业应不断加强对于风险因素的重视程度, 从而督促各家企业真正建立起风险意识。公司的管理层和财务管理人员应该定期对财务风险意识的实际情况, 企业管理者要定期对公司管理层和相关财务人员进行风险意识的培训, 努力提高整个公司的风险意识。
(二) 完善企业的内部控制制度
企业的内部控制制度应结合企业的实际情况, 全面梳理原有管理制度, 建立适合于本企业的内部控制管理体系, 明确相关部门人员的职责和权限, 推行全面管理, 提倡全员参与, 建立彼此牵制、彼此职业的内部控制。
(三) 开拓新业务增加营业收入
首先, 巩固并进一步发展旅行社业务。面对愈发激烈的市场竞争, 旅游公司积极应对, 开拓进取, 启动新一轮业务整合, 积极布局目的地服务市场, 延伸产业链, 进一步发展高端旅游。不断推进旅行社服务的精细化、标准化、网络化。其次, 整合营销业务 (原会展业务) 。积极探索新的业务模式和延伸领域, 基于现有客户、供应商资源和专业的线下整合营销能力, 全面搭建数据资源移动互联平台, 营造线上线下相结合的整合营销服务生态圈。
五、结语
运用改进后的功效系数法构建旅游业财务风险预警模型是一种有效的预警方法。通过改进后的功效系数法进行预警指标的选取、构建, 对旅游业的财务进行预警分析, 找出具体原因, 提出建议与对策, 对旅游公司来说具有重要的现实意义。目前, 国内针对旅游企业的财务风险预警研究文献较少, 本文提供的理论和方法对中国旅游企业的风险防范起到一定的借鉴作用。
摘要：随着近几十年国民经济的迅猛发展, 中国的旅游业面临着巨大的商机和挑战, 面对客户的个性化和多样化需求, 旅游企业面临的经营不确定风险却在日益增大, 人们对这种不确定因素局限的认知, 会导致企业的财务风险的发生。目前, 国外关于对企业财务预警分析研究已经取得一定的成果, 无论是从理论上还是从实证方面已取得较成熟的预警模型。然而, 国内关于企业财务风险预警的分析研究起步比较晚, 大多数是引用国外的模型和实证研究。截止目前, 国内还没有针对旅游企业财务风险预警方面的分析研究。所以, 对旅游企业的财务风险预警分析研究的探讨显得格外重要和迫切。
关键词：功效系数法,财务风险,财务预警
参考文献
[1] 宁闻东.企业风险评价体系研究[J].经济研究导刊, 2015 (19) .
[2] 陆建芬.企业财务风险评价方法思考[J].财会月刊, 2014 (10) .
[3] 张莹莹.企业财务预警系统浅析[J].经济师, 2013 (10) .
[4] 赵楠.旅游企业财务风险管理研究[J].经济研究参考.2013 (47) .
[5] 杜俊娟.我国房地产企业财务风险的预警与防范[J].会计之友, 2013 (4) .