论文题目：互助担保融资的风险传染防控研究 ——基于中小企业集群发展的视角
摘要：中小企业集群发展互助融资担保是国内“一体双翼”融资担保体系中的重要措施之一。然而,我国中小企业集群互助担保融资的发展制度体系尚不健全,集群内的中小企业在参与互助担保时仍存在过度和关联担保等不足,不仅使企业自身面临较大的财务风险,也可能导致风险的传染。本研究基于产业集群理论、风险传染理论、复杂网路理论,按照中小企业集群互助担保的四类方式（寄生模式、偏利共生模式、非对称互惠共生模式、对称互惠共生模式）,分析了中小企业集群互助担保风险传染的起因和影响因素的作用程度;其次,以实际调研的微观数据为研究样本,通过复杂社会网络理论建立起中小企业集群互助担保的风险传染模型进行了实证检验;再次,在中小企业集群互助担保的四类方式下,基于实证和理论的分析,给出了风险传染的防控措施;最后,从政府、企业和金融机构三个方面给出对策建议。研究的主要结论如下所示:1.导致中小企业集群互助融资担保风险传染的主要原因有以下四个方面:企业自身的特点及发展所处阶段和融资现状、区域监管机构难监管、区域金融机构无法穿透审核、融资担保机构难以对风险传染充分揭露。2.不同融资担保模式下中小企业集群互助融资风险传染的影响因素作用程度也不同。在寄生模式、偏利共生模式、非对称互惠共生模式、对称互惠共生模式下最为显著的影响因素分别为:参与度、大股东对自身企业的控制力、现金持有量和再融资能力。3.四类不同互助担保融资模式下,对于风险传染的防控措施存在显著的异质性。在寄生模式下可以通过先还款再借款、收入的时间配置改变风险传染的发生概率和建立风险阻隔机制;在偏利共生模式下可以通过引入大企业担保模式和设立担保筛选机制;在非对称互惠共生模式下可以通过建章立制、完善区域担保和融资环境、建立引导基金探索新的融资模式;在对称性互惠共生模式下可以通过政府介入和引入外部信用合作机构。4.中小企业集群互助融资担保风险的防控要从中小企业、区域政府、融资担保和银行类金融机构等多方面协同实施。通过上述分析,可以有效的改善中小企业互助担保融资的风险管理,一方面可以解决中小企业融资难、融资贵的难题,促进中小企业集群健康发展;另一方面还可以有效防范区域系统性风险。
关键词：中小企业;集群发展;互助担保融资;风险传染
学科专业：工商管理
摘要
abstract
第1章 引言
1.1 研究背景
1.2 研究目的与意义
1.2.1 理论意义
1.2.2 现实意义
1.2.3 研究目的
1.3 研究逻辑与主要内容
1.3.1 研究逻辑与框架
1.3.2 研究内容
1.4 研究方法
1.5 研究创新点
第2章 文献综述与理论基础
2.1 文献综述与评论
2.1.1 企业集群对融资的作用相关文献综述
2.1.2 企业融资风险的传染相关文献综述
2.2 理论基础
2.2.1 产业集群理论
2.2.2 风险传染理论
2.2.3 复杂网路理论
第3章 中小企业集群发展互助担保融资风险传染成因分析
3.1 中小企业集群发展互助担保融资的现状与问题
3.2 中小企业集群发展互助担保融资的模式
3.2.1 寄生模式
3.2.2 偏利共生融资模式
3.2.3 非对称互惠共生融资模式
3.2.4 对称互惠共生融资模式
3.3 中小企业集群发展互助担保融资的风险传染成因分析
3.3.1 寄生模式风险传染的成因分析
3.3.2 偏利共生融资模式的成因分析
3.3.3 非对称互惠共生融资模式风险传染的成因分析
3.3.4 对称互惠共生融资模式风险传染的成因分析
第4章 中小企业集群发展互助担保融资风险传染实证检验分析
4.1 研究方法与模型构建
4.1.1 研究方法
4.1.2 模型构建
4.2 数据来源与处理
4.2.1 数据来源
4.2.2 数据处理
4.3 模型估计
4.3.1 多元回归估计
4.3.2 面板数据模型估计
4.4 结果讨论与分析
4.4.1 中介效应的验证与讨论
4.4.2 不同互助担保融资模式的验证与讨论
4.4.3 调节作用的验证与讨论
第5章 中小企业集群发展互助担保融资的风险传染防控分析
5.1 寄生模式风险传染防控分析
5.1.1 寄生模式的信用关系分析
5.1.2 寄生模式风险传染防控机制
5.2 偏利共生融资模式风险传染防控分析
5.2.1 偏利共生模式的信用关系分析
5.2.2 偏利共生模式风险传染防控机制
5.3 非对称互惠共生融资模式的风险传染防控分析
5.3.1 非对称互惠共生模式的信用关系分析
5.3.2 非对称互惠共生模式风险传染防控机制
5.4 对称互惠共生模式的风险传染防控分析
5.4.1 对称互惠共生模式的信用关系分析
5.4.2 对称互惠共生模式风险传染防控机制
第6章 研究结论与启示
6.1 研究结论
6.2 对策与建议
6.3 研究的不足与展望
参考文献
附录A:调查问卷
致谢