一、物流金融的产生背景
(一) 中小企业融资困难
在我国, 中小企业数量已占到全国总数的99%, 所创造的价值占国内生产总值的60%左右, 中小企业的发展将关系着整个中国经济的发展。但是大多数中小企业的确面临着同一个问题, 那就是融资难问题。因此, 融资难已经成为了大多数中小企业发展的瓶颈。随着中小企业的不断发展, 中小企业对资金的需求越来越大, 自身所拥有的资金已经不能满足企业本身的发展所需。而中小企业融资非常困难, 不仅中国难, 放眼世界也是一难攻克的难题。中小企业经营规模较小, 信息系统不完善, 我国国情重工商业, 轻农业等等。这些不合理因素外, 还有一个根本原因是, 中小企业大多把半成品、产品, 甚至是原材料作为动产来抵押。而这些动产对于金融机构来说, 如银行, 如何接收此类动产来作为抵质押贷款, 应该怎么处理。且这些动产担保物又缺乏有效的监管和专业的保管, 因此中小企业很难用动产抵押贷到款。
(二) 商业银行之间为增加收入而展开激烈竞争
商业银行的收入是什么, 主要是利息的差额, 尽管利息差额空间越来越薄, 越来越窄。但仍然是商业银行的一大收入来源。商业银行不愿意放弃这一利润空间, 进而思考是否有其余的合作共赢模式, 来增加、增大此收入来源。同行之间为增加收入, 加大力度开发新的合作模式, 并展开了激烈的竞争。但是由于动产的没有权属登记, 价格不稳定, 不易监管或监管成本高的特性, 使得以安全性原则为第一原则的商业银行很难将资金放贷给中小企业。而且不少商业银行面对动产抵质押贷款业务时, 最担心的是风险问题。
二、物流金融企业面临的风险问题
(一) 融资企业资质低
融资企业资质低, 如融资企业的信用度不高, 挪用资金等。虽然物流金融融资模式在一定程度上弱化了融资企业和商业银行之间的信息不对称, 但是却不能彻底消除其两者之间的信息不对称, 当然在此过程之间增加了中小企业与商业银行之间的信息不对称。然而, 有信息不对称的存在就容易出现逆向选择和道德风险。
在实际操作中存在客户伪造企业信息资料, 从而骗取贷款。以及客户取得贷款后, 变卖动产 (如加油卡套现, 发生坏账的风险) 。例如, 这是一个真实案例, 当时金融企业一个客户 (物流公司) 在公司办理了业务服务, 然后转手便对油卡进行倒卖的行为, 打着金融公司的旗号, 虚报价格, 危害其他物流客户, 损害企业形象。所以在客户监管的方面, 金融公司还存在着较大的问题。这样的例子在我国已经数不胜数。而这些现象的出现, 很容易给中小企业和商业银行带来不必要的损失。
(二) 动产不保值风险
物流金融业务发展的基础便是对所监管的质押商品的价值的保值, 虽然可以通过其他的一些方法来维持质押的价值, 但是最好的办法便是, 所选择的商品的价值不贬值甚至增值, 这样也就对于质押品的选择有一定的要求。
质押品选择的风险还包括以次充好的质量风险, 坏货的风险以及价值评估风险等。一旦质押品选择不当, 使得质押品的价值小于融资企业融资的金额, 往往就给融资企业产生赖账的动机, 从而给金融机构和中小企业带来一定的损失。
(三) 法律风险
物流金融的合作模式主要参与者是物流企业、商业银行、融资企业等等。动产作为质押物在这三个企业间进行转手。监管松懈很容易造成误会和产财纠纷。而我国涉及到关于物流金融专业的法律相关文件较少。只有《担保法》和《物权法》, 其中对物流金融相细则条款不清晰、不完善。对于动产归谁, 还存在巨大的法律空隙。而我国不像美国有强大的行业组织进行对行业进行规范、要求。市场运营较为困难, 并且纠纷不断, 还亟待解决!
物流金融的法律风险还表现在, 没有动产登记和公示制度。物流金融的出现, 是由中小企业、商业银行谁来管动产, 是商业银行, 还是中小企业。大多数情况下, 由中小企业代管。且其代管只有在合同里约定, 没有实现详细的备案登记。商业银行、中小企业对同一质押物相互争夺, 还来了巨大的经济损失, 难以维持长期的合作关系。
三、物流金融业务风险防范对策
(一) 评估企业客户资信
(1) 选择资信度高的企业。对于融资企业而言, 怎么选择中小企业, 进行长期合作。由于中小企业实力会有强弱之分, 有些实力较强, 有些实力较差。在选择同行业企业中, 偏向于实力较强企业。如回款速度快, 在行业口碑较好。融资企业更愿意和此种企业长期合作。
对于动产作为质押品, 又该如何选择。融资企业在选择动产时, 偏向于价值较为稳定的, 保质、保量、保安全、保急需的动产作为质押品。如在仓库储存时, 会产生挥发的、串味的、老化的、锈蚀的等等, 要进行详细深入的考虑。如酒类容易挥发, 但是存放日期越长, 价值会越高。茶叶类, 很容易被串味, 但普洱茶, 从生普洱茶存放成熟普洱茶, 需在经过几年, 甚至是长年的存放, 而随着存放时间越久, 其价值越来越高。商业银行在筛选融资企业的时候, 根据各方面的情况, 对融资企业进行评价, 建立指标评价体系。如:公司基本状况、公司偿债能力、现金流量、赢得能力、营运能力、创新能力等。
(2) 对企业进行备案登记。如何对中小企业和融资企业进行良好的管控, 如其经营情况是否良好, 有无违纪违法行为, 企业信用如何, 有无违约、资金断裂情况等等。可通过ERP管理, 对相关企业进行备案登记, 或纳入合格合作商范畴对其进行严格把控。甚至可以对企业的未来进行预测, 是否有合作的可能, 选择更加合适的合作商, 创造更多的利润, 降低风险。
(二) 选择保质货物作为质押物
质押物的选择非常重要。在选择质押物时, 商业银行和金融企业偏向于选择保质货物作为质押物。如酒类、烟类、珍贵物品类、钢铁类等等, 这是无可厚非的。
但还有一个存在的问题是, 在选择质押物后, 质押物贬值或者升值, 商业企业、融资企业、中小企业对这种风险应该怎么管控, 怎么约定, 把损失降到最低。质押物如果是贬值, 对中小企业来说, 可以说是好事, 既处理掉贬值货物, 又进行了融资, 何乐而不为呢。所以中小企业常常会出现不去赎回质押物这现象, 任由融资企业或商业银行进行变卖。对于融资企业和商行银行来说, 是非常不愿意看到的。所以在选择时, 偏向于选择保质货物。
对于动产作为质押物后, 升值了呢, 商业银行和融资企业是非常乐意的, 但对于中小企业来说不愿意看到这一现象的发生, 总有一种得不偿失的心理阴影。若对于动产未来几年的走向可以进行数据的收集, 并进行准确的预测, 可降低此风险。也可以在合同中进行详细约定, 对于升值部分部分进行详细约定处理。
(三) 物流金融法律法规较少应对对策
我国对于物流或者金融有详细的法律法规, 但此法律法规, 又不适用于物流金融这一新兴的行业形态。例如:《物权法》《担保法》、《合同法》、在这些法律中, 虽有相关的涉及, 但不够专业和完善。如对于动产作为质押物该归所管理没有详细的规定。若发生纠纷事件, 没有法律可依。我国法律是大陆法, 不是英美法。无经典案例可以参考。
那中小企业、融资企业、商业银行在面对中国国情法律法规不健全的情况下, 怎么处理呢。这不得不要求中小企业、融资企业、商业银行在签订合同时, 需要把合同中的细节反复推敲, 反复修改, 直到双方满意为止, 尽力满足本企业利益, 降低风险。特别是对外贸易中, 加大对国外资金的引入, 并建立风险防范和对应机制。从而减少中小企业所有的法律风险。
综上所述, 现代中小企业物流金融业务风险, 在实际实施过程中存在一些问题, 需要在实际过程中不断改进和探索。目前已经有创新金融模式, 激活动产资源, 让“动产真正动起来”, 进一步破解中小企业融资难, 从而助力地方经济。
摘要：在“一带一路”影响下, 我国经济得到快速的发展。也促进了物流金融的发展, 新的物流金融模式的出现给中小企业带来的新的希望。物流金融是物流行业与金融行业两个行业的发展融合, 物流金融是服务于物流的一个新兴企业, 它服务于物流的货运, 服务于物流的贷款等业务, 可以为中小企业带来便利、快捷、利益。特别是现今互联网的发展, 促进了物流金融的快速发展, 金融机构从以前的银行, 发展到今天的互联网金融企业。本文主要分析当前中小企业物流金融业务风险中存在的问题, 并提出相应的解决对策。
关键词：中小企业,物流金融,业务风险,问题与对策
参考文献
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